CAE Inc(NYSE:CAE) 
CAE Inc., together with its subsidiaries, provides training solutions for the civil aviation, defence and security, and healthcare markets worldwide. The company's Civil Aviation Training Solutions segment provides training solutions for flight, cabin, maintenance, and ground personnel in commercial...
Website: http://www.cae.com
Founded: 1947
Full Time Employees: 10,000
Sector: Industrials
Industry: Aerospace & Defense
• Market Cap:
• Exchange:
• Shs Outstanding:
• Employees:
• Beta:
• Return on Equity (ROE) ttm:
• Return on Assets (ROA) ttm:
• EPS ttm:
• Book value per Share:
• Cash per Share:
• Current ast per Share:
• P/E ttm:
• P/E forward:
• P/E ttm high:
• P/E ttm low:
• P/S ttm:
• P/B ttm:
• P/FCF ttm:
• PEG ratio:
• Cash Ratio ttm:
• Quick Ratio ttm:
• Current Ratio ttm:
• Gross Mgn ttm:
• EBITDA Mgn ttm:
• Operating Mgn ttm:
• Net Income Mgn ttm:
• Trailing Div yield:
• Forward Div yield:
• Payout Ratio ttm:
• Ex-Dividend date:
• Target Price High:
• Target Price Low:
• Target Price Mean:
• Number of Analysts:
• Debt Ratio ttm:
• Debt to Equity ttm:
• Total Net Debt:
At a glance:
Bull Thesis:
Bear Thesis:
Main Competitors:
Moat:
Income Statements:
Quarterly
Annual
| Unit: USD | 2025-09-30 | 2025-06-30 | 2025-03-31 | 2024-12-31 | 2024-09-30 | 2024-06-30 | 2024-03-31 | 2023-12-31 | 2023-09-30 | 2023-06-30 | 2023-03-31 | 2022-12-31 | 2022-09-30 | 2022-06-30 | 2022-03-31 | 2021-12-31 | 2021-09-30 | 2021-06-30 | 2021-03-31 | 2020-12-31 | 2020-06-30 | 2019-12-31 | 2019-09-30 | 2019-06-30 | 2018-12-31 | 2018-09-30 | 2018-06-30 | 2018-03-31 | 2017-12-31 | 2017-09-30 | 2017-06-30 | 2017-03-31 | 2016-12-31 | 2016-09-30 | 2016-06-30 | 2016-03-31 | 2015-12-31 | 2015-09-30 | 2015-06-30 | 2015-03-31 | 2014-12-31 | 2014-09-30 | 2014-06-30 | 2014-03-31 | 2013-12-31 | 2013-09-30 | 2013-06-30 | 2013-03-31 | 2012-12-31 | 2012-09-30 | 2012-06-30 | 2012-03-31 | 2011-12-31 | 2011-09-30 | 2011-06-30 | 2011-03-31 | 2010-12-31 | 2010-09-30 | 2010-06-30 | 2010-03-31 | 2009-12-31 | 2009-09-30 | 2009-06-30 | 2009-03-31 | 2008-12-31 | 2008-09-30 | 2008-06-30 | 2008-03-31 | 2008-02-14 | 2007-12-31 | 2007-09-30 | 2007-06-30 | 2007-03-31 | 2006-12-31 | 2006-09-30 | 2006-06-30 | 2005-12-31 | 2005-11-14 | 2005-11-03 | 2005-08-15 | 2005-08-11 | 2005-06-01 | 2003-06-30 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
revenue | 1,236,600,000 | 1,098,600,000 | 4,707,900,000 | 1,223,400,000 | 1,136,600,000 | 1,072,500,000 | 4,282,800,000 | 1,094,500,000 | 1,088,500,000 | 1,054,400,000 | 4,203,300,000 | 1,020,300,000 | 993,200,000 | 933,300,000 | 955,000,000 | 848,700,000 | 814,900,000 | 752,700,000 | 894,300,000 | 832,400,000 | 550,500,000 | 923,500,000 | 896,800,000 | 825,600,000 | 816,300,000 | 743,800,000 | 722,000,000 | 2,830,000,000 | 704,400,000 | 646,000,000 | 698,900,000 | 734,700,000 | 682,700 | 635,500,000 | 651,600 | 2,512,600,000 | 616,300,000 | 616,800,000 | 557,000,000 | 2,246,300,000 | 559,100,000 | 529,400,000 | 526,200,000 | 2,114,900,000 | 513,600,000 | 487,500,000 | 530,400,000 | 587,900,000 | 514,400,000 | 1,821,200,000 | 453,100,000 | 433,500,000 | 427,900,000 | 1,629,000,000 | 411,300,000 | 386,600,000 | 366,700,000 | 1,526,300,000 | 382,900,000 | 364,500,000 | 383,000,000 | 438,800,000 | 406,700,000 | 392,100,000 | 1,423,600,000 | 344,800,000 | 344,800,000 | 353,900,000 | 358,300,000 | 1,250,700,000 | 280,400,000 | 301,800,000 | 280,300,000 | 280,300,000 | 266,000,000 | 266,000,000 | |||||||
yoy | 8.80% | 2.43% | 9.93% | 11.78% | 4.42% | 1.72% | 1.89% | 7.27% | 9.60% | 12.98% | 340.14% | 20.22% | 21.88% | 23.99% | 6.79% | 1.96% | 48.03% | -18.49% | -0.28% | 0.82% | -32.56% | 24.16% | 24.21% | -70.83% | 15.89% | 15.14% | 3.31% | 285.19% | 103078.56% | 1.65% | 107159.05% | -70.76% | -99.89% | 3.03% | -99.88% | 11.86% | 10.23% | 16.51% | 5.85% | 6.21% | 8.86% | 8.59% | -0.79% | 259.74% | -5.23% | -67.72% | 18.66% | 11.80% | 10.16% | 12.13% | 16.69% | 6.73% | 7.42% | 6.06% | -4.26% | 247.84% | -10.38% | -2.32% | -69.18% | 17.95% | 10.79% | 297.32% | -72.43% | 26.21% | 18.72% | 0.04% | 13.46% | ||||||||||||||||
qoq | 12.56% | -76.66% | 284.82% | 7.64% | 5.98% | -74.96% | 291.30% | 0.55% | 3.23% | -74.91% | 311.97% | 2.73% | 6.42% | -2.27% | 12.53% | 4.15% | 8.26% | -15.83% | 7.44% | 51.21% | -40.39% | 2.98% | 8.62% | 1.14% | 9.75% | 3.02% | -74.49% | 301.76% | 9.04% | -7.57% | -4.87% | 107516.82% | -99.89% | 97429.16% | -99.97% | 307.69% | -0.08% | 10.74% | -75.20% | 301.77% | 5.61% | 0.61% | -75.12% | 311.78% | 5.35% | -8.09% | -9.78% | 301.94% | 4.52% | 1.31% | -73.73% | 296.06% | 6.39% | 5.43% | -75.97% | 298.62% | 5.05% | -4.83% | -12.72% | 3.72% | -72.46% | 312.88% | 0.00% | -2.57% | -1.23% | -71.35% | -7.09% | 0.00% | 5.38% | 0.00% | |||||||||||||
cost of sales | 917,300,000 | 790,300,000 | 3,407,800,000 | 883,800,000 | 845,500,000 | 793,800,000 | 3,128,300,000 | 791,900,000 | 785,400,000 | 748,500,000 | 3,037,000,000 | 722,300,000 | 719,600,000 | 700,400,000 | 683,400,000 | 606,200,000 | 587,300,000 | 538,900,000 | 657,200,000 | 603,500,000 | 442,500,000 | 632,000,000 | 660,100,000 | 581,900,000 | 583,000,000 | 542,300,000 | 503,300,000 | 1,953,100,000 | 488,700,000 | 458,000,000 | 486,200,000 | 499,700,000 | 483,400 | 448,600,000 | 461,600 | 1,816,700,000 | 447,800,000 | 457,600,000 | 399,400,000 | 1,642,600,000 | 410,100,000 | 393,200,000 | 389,700,000 | 1,518,000,000 | 364,800,000 | 353,400,000 | 382,900,000 | 420,500,000 | 370,400,000 | 1,221,100,000 | 300,200,000 | 296,000,000 | 288,300,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||
gross profit | 319,300,000 | 308,300,000 | 1,300,100,000 | 339,600,000 | 291,100,000 | 278,700,000 | 1,154,500,000 | 302,600,000 | 303,100,000 | 305,900,000 | 1,166,300,000 | 298,000,000 | 273,600,000 | 232,900,000 | 271,600,000 | 242,500,000 | 227,600,000 | 213,800,000 | 237,100,000 | 228,900,000 | 108,000,000 | 291,500,000 | 236,700,000 | 243,700,000 | 233,300,000 | 201,500,000 | 218,700,000 | 876,900,000 | 215,700,000 | 188,000,000 | 212,700,000 | 235,000,000 | 199,300 | 186,900,000 | 190,000 | 695,900,000 | 168,500,000 | 159,200,000 | 157,600,000 | 603,700,000 | 149,000,000 | 136,200,000 | 136,500,000 | 596,900,000 | 148,800,000 | 134,100,000 | 147,500,000 | 167,400,000 | 144,000,000 | 600,100,000 | 152,900,000 | 137,500,000 | 139,600,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||
yoy | 9.69% | 10.62% | 12.61% | 12.23% | -3.96% | -8.89% | -1.01% | 1.54% | 10.78% | 31.34% | 329.42% | 22.89% | 20.21% | 8.93% | 14.55% | 5.94% | 110.74% | -26.66% | 0.17% | -6.07% | -53.71% | 44.67% | 8.23% | -72.21% | 8.16% | 7.18% | 2.82% | 273.15% | 108128.80% | 0.59% | 111847.37% | -66.23% | -99.88% | 17.40% | -99.88% | 15.27% | 13.09% | 16.89% | 15.46% | 1.14% | 0.13% | 1.57% | -7.46% | 256.57% | -6.87% | -72.10% | 4.73% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
qoq | 3.57% | -76.29% | 282.83% | 16.66% | 4.45% | -75.86% | 281.53% | -0.16% | -0.92% | -73.77% | 291.38% | 8.92% | 17.48% | -14.25% | 12.00% | 6.55% | 6.45% | -9.83% | 3.58% | 111.94% | -62.95% | 23.15% | -2.87% | 4.46% | 15.78% | -7.86% | -75.06% | 306.54% | 14.73% | -11.61% | -9.49% | 117812.69% | -99.89% | 98268.42% | -99.97% | 313.00% | 5.84% | 1.02% | -73.89% | 305.17% | 9.40% | -0.22% | -77.13% | 301.14% | 10.96% | -9.08% | -11.89% | 292.48% | 11.20% | -1.50% | |||||||||||||||||||||||||||||||||
gross margin % | 25.82% | 28.06% | 27.62% | 27.76% | 25.61% | 25.99% | 26.96% | 27.65% | 27.85% | 29.01% | 27.75% | 29.21% | 27.55% | 24.95% | 28.44% | 28.57% | 27.93% | 28.40% | 26.51% | 27.50% | 19.62% | 31.56% | 26.39% | 29.52% | 28.58% | 27.09% | 30.29% | 30.99% | 30.62% | 29.10% | 30.43% | 31.99% | 29.19% | 29.41% | 29.16% | 27.70% | 27.34% | 25.81% | 28.29% | 26.88% | 26.65% | 25.73% | 25.94% | 28.22% | 28.97% | 27.51% | 27.81% | 28.47% | NaN% | 27.99% | NaN% | 32.95% | 33.75% | 31.72% | 32.62% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | NaN% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | NaN% | 0% | 0% | NaN% | 0% | 0% | 0% | 0% | NaN% | NaN% |
research and development expenses | 37,000,000 | 36,700,000 | 123,200,000 | 28,700,000 | 37,200,000 | 35,900,000 | 149,800,000 | 38,100,000 | 34,600,000 | 39,100,000 | 143,100,000 | 30,200,000 | 32,200,000 | 40,700,000 | 34,900,000 | 31,700,000 | 30,700,000 | 23,500,000 | 22,500,000 | 36,500,000 | 20,100,000 | 33,600,000 | 35,800,000 | 31,900,000 | 31,100,000 | 29,100,000 | 31,300,000 | 114,900,000 | 29,800,000 | 30,000,000 | 32,300,000 | 31,300,000 | 28,800 | 25,900,000 | 25,000 | 87,600,000 | 20,000,000 | 20,300,000 | 20,800,000 | 64,100,000 | 13,600,000 | 16,600,000 | 14,400,000 | 68,400,000 | 16,100,000 | 14,900,000 | 17,500,000 | 18,100,000 | 14,500,000 | 62,800,000 | 16,500,000 | 15,900,000 | 15,200,000 | 100,800,000 | |||||||||||||||||||||||||||||
selling, general and administrative expenses | 148,300,000 | 159,400,000 | 565,400,000 | 140,200,000 | 127,600,000 | 133,500,000 | 535,000,000 | 140,900,000 | 148,200,000 | 139,700,000 | 560,900,000 | 138,100,000 | 128,000,000 | 145,100,000 | 143,600,000 | 117,500,000 | 122,100,000 | 105,900,000 | 111,500,000 | 105,300,000 | 93,900,000 | 118,300,000 | 98,000,000 | 113,300,000 | 101,400,000 | 87,900,000 | 102,700,000 | 380,800,000 | 98,600,000 | 75,100,000 | 94,800,000 | 109,500,000 | 90,000 | 84,300,000 | 80,600 | 311,500,000 | 81,500,000 | 69,300,000 | 71,800,000 | 264,600,000 | 70,800,000 | 60,500,000 | 63,900,000 | 287,100,000 | 68,600,000 | 66,600,000 | 75,300,000 | 66,900,000 | 67,300,000 | 256,400,000 | 62,500,000 | 59,800,000 | 62,300,000 | 105,200,000 | |||||||||||||||||||||||||||||
other (gains) and losses | -5,400,000 | -13,300,000 | -100,000 | -2,700,000 | -900,000 | 27,900,000 | -4,800,000 | -3,900,000 | -1,400,000 | -22,800,000 | -6,700,000 | -3,200,000 | -2,400,000 | -20,900,000 | -6,300,000 | -4,100,000 | -5,700,000 | -700,000 | -1,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
share of after-tax profit of equity accounted investees | -15,900,000 | -21,600,000 | -88,300,000 | -19,200,000 | -20,000,000 | -24,000,000 | -72,200,000 | -16,700,000 | -14,300,000 | -16,600,000 | -53,200,000 | -14,400,000 | -8,100,000 | -11,400,000 | -15,300,000 | -13,100,000 | -2,400,000 | -8,600,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
restructuring, integration and acquisition costs | 56,500,000 | 30,900,000 | 25,600,000 | 131,400,000 | 23,500,000 | 37,900,000 | 15,000,000 | 64,300,000 | 4,900,000 | 22,600,000 | 21,500,000 | 36,000,000 | 47,200,000 | 51,500,000 | 12,200,000 | 58,600,000 | 20,000,000 | 2,800 | 9,600,000 | 3,100 | 13,700,000 | 9,800,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
operating income | 155,300,000 | 133,800,000 | 729,200,000 | 262,600,000 | 118,100,000 | 108,600,000 | -185,400,000 | 121,600,000 | 100,600,000 | 130,100,000 | 474,000,000 | 145,900,000 | 102,100,000 | 39,400,000 | 93,300,000 | 65,500,000 | 39,200,000 | 86,200,000 | 47,600,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
yoy | 31.50% | 23.20% | -493.31% | 115.95% | 17.40% | -16.53% | -139.11% | -16.66% | -1.47% | 230.20% | 408.04% | 122.75% | 160.46% | -54.29% | 96.01% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
qoq | 16.07% | -81.65% | 177.68% | 122.35% | 8.75% | -158.58% | -252.47% | 20.87% | -22.67% | -72.55% | 224.88% | 42.90% | 159.14% | -57.77% | 42.44% | 67.09% | -54.52% | 81.09% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
operating margin % | 12.56% | 12.18% | 15.49% | 21.46% | 10.39% | 10.13% | -4.33% | 11.11% | 9.24% | 12.34% | 11.28% | 14.30% | 10.28% | 4.22% | 9.77% | 7.72% | 4.81% | 11.45% | 5.32% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | NaN% | 0% | NaN% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | NaN% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | NaN% | 0% | 0% | NaN% | 0% | 0% | 0% | 0% | NaN% | NaN% |
finance expense – net | 56,900,000 | 54,600,000 | 215,500,000 | 56,600,000 | 52,900,000 | 49,500,000 | 205,000,000 | 52,400,000 | 48,000,000 | 54,100,000 | 177,700,000 | 48,800,000 | 41,300,000 | 36,200,000 | 32,500,000 | 34,500,000 | 35,000,000 | 28,600,000 | 32,000,000 | 33,300,000 | 35,100,000 | 36,700,000 | 34,300,000 | 34,900,000 | 19,300,000 | 19,900,000 | 16,000,000 | 76,200,000 | 16,900,000 | 17,500,000 | 17,800,000 | 16,300,000 | 18,500 | 17,900,000 | 19,700 | 75,200,000 | 19,000,000 | 19,100,000 | 18,700,000 | 70,900,000 | 17,800,000 | 18,300,000 | 16,500,000 | 70,700,000 | 18,700,000 | 18,600,000 | 17,100,000 | 18,200,000 | 17,600,000 | 62,600,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings before income taxes | 98,400,000 | 79,200,000 | 513,700,000 | 206,000,000 | 65,200,000 | 59,100,000 | -390,400,000 | 69,200,000 | 52,600,000 | 76,000,000 | 296,300,000 | 97,100,000 | 60,800,000 | 3,200,000 | 60,800,000 | 31,000,000 | 4,200,000 | 57,600,000 | 15,600,000 | 49,600,000 | -145,400,000 | 118,200,000 | 90,500,000 | 76,000,000 | 93,700,000 | 78,800,000 | 82,500,000 | 384,800,000 | 95,900,000 | 91,800,000 | 80,000,000 | 84,600,000 | 80,100 | 58,300,000 | 69,300 | 260,300,000 | 65,600,000 | 58,500,000 | 54,800,000 | 261,900,000 | 65,100,000 | 54,500,000 | 55,200,000 | 221,100,000 | 58,900,000 | 46,600,000 | 45,700,000 | 53,400,000 | 49,300,000 | 239,500,000 | 61,300,000 | 49,000,000 | 57,100,000 | 228,600,000 | 56,400,000 | 54,300,000 | 55,300,000 | 204,000,000 | 54,200,000 | 53,800,000 | 38,500,000 | 73,000,000 | 70,300,000 | 67,000,000 | 234,000,000 | 56,900,000 | 56,900,000 | 56,700,000 | 55,400,000 | 178,800,000 | 41,300,000 | 43,700,000 | 44,500,000 | 26,600,000 | 23,700,000 | 23,700,000 | 31,100,000 | 31,100,000 | |||||
income tax expense | 22,300,000 | 19,000,000 | 98,700,000 | 34,800,000 | 10,400,000 | 8,300,000 | 8,200,000 | 8,200,000 | 64,400,000 | 17,100,000 | 14,500,000 | 3,700,000 | 2,600,000 | 10,300,000 | 18,400,000 | 15,500,000 | 13,000,000 | 14,200,000 | 15,200,000 | 10,900,000 | 29,100,000 | 24,800,000 | 14,600,000 | 14,800,000 | 11,000 | 9,500,000 | 20,400,000 | 8,500,000 | 9,800,000 | 57,800,000 | 13,100,000 | 12,900,000 | 11,600,000 | 30,000,000 | 11,300,000 | 8,400,000 | 300,000 | 7,000,000 | 12,500,000 | 57,500,000 | 15,200,000 | 10,300,000 | 13,600,000 | 58,800,000 | 15,700,000 | 14,300,000 | 15,900,000 | 59,500,000 | 16,500,000 | 14,700,000 | 11,300,000 | 21,700,000 | 19,800,000 | 21,400,000 | 20,000,000 | 69,200,000 | 16,800,000 | 16,800,000 | 17,700,000 | 16,700,000 | 49,700,000 | 11,600,000 | 12,500,000 | 11,200,000 | 9,100,000 | 5,900,000 | 5,900,000 | 10,300,000 | 10,300,000 | ||||||||||||||
net income | 76,100,000 | 60,200,000 | 415,000,000 | 171,200,000 | 54,800,000 | 50,800,000 | -296,300,000 | 59,100,000 | 61,100,000 | 67,800,000 | 231,900,000 | 80,000,000 | 46,300,000 | 3,700,000 | 57,100,000 | 28,400,000 | 17,200,000 | 47,300,000 | 18,800,000 | 49,700,000 | -110,000,000 | 99,800,000 | 75,000,000 | 63,000,000 | 79,500,000 | 63,600,000 | 71,600,000 | 355,700,000 | 119,900,000 | 67,000,000 | 65,400,000 | 69,100,000 | 69,300 | 48,900,000 | 69,300 | 230,300,000 | 56,900,000 | 69,200,000 | 44,500,000 | 204,700,000 | 52,900,000 | 42,500,000 | 41,600,000 | 191,100,000 | 47,600,000 | 38,200,000 | 45,400,000 | 46,400,000 | 36,800,000 | 182,000,000 | 46,100,000 | 38,700,000 | 43,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||
yoy | 38.87% | 18.50% | -240.06% | 189.68% | -10.31% | -25.07% | -227.77% | -26.13% | 31.97% | 1732.43% | 306.13% | 181.69% | 169.19% | -92.18% | 203.72% | -42.86% | -115.64% | -52.61% | -74.93% | -21.11% | -238.36% | 56.92% | 4.75% | -82.29% | -33.69% | -5.07% | 9.48% | 414.76% | 172915.87% | 37.01% | 94272.29% | -70.00% | -99.88% | -29.34% | -99.84% | 12.51% | 7.56% | 62.82% | 6.97% | 7.12% | 11.13% | 11.26% | -8.37% | 311.85% | 3.80% | -74.51% | -4.91% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
qoq | 26.41% | -85.49% | 142.41% | 212.41% | 7.87% | -117.14% | -601.35% | -3.27% | -9.88% | -70.76% | 189.88% | 72.79% | 1151.35% | -93.52% | 101.06% | 65.12% | -63.64% | 151.60% | -62.17% | -145.18% | -210.22% | 33.07% | 19.05% | -20.75% | 25.00% | -11.17% | -79.87% | 196.66% | 78.96% | 2.45% | -5.35% | 99611.40% | -99.86% | 70462.77% | -99.97% | 304.75% | -17.77% | 55.51% | -78.26% | 286.96% | 24.47% | 2.16% | -78.23% | 301.47% | 24.61% | -15.86% | -2.16% | 294.79% | 19.12% | -11.03% | |||||||||||||||||||||||||||||||||
net income margin % | 6.15% | 5.48% | 8.81% | 13.99% | 4.82% | 4.74% | -6.92% | 5.40% | 5.61% | 6.43% | 5.52% | 7.84% | 4.66% | 0.40% | 5.98% | 3.35% | 2.11% | 6.28% | 2.10% | 5.97% | -19.98% | 10.81% | 8.36% | 7.63% | 9.74% | 8.55% | 9.92% | 12.57% | 17.02% | 10.37% | 9.36% | 9.41% | 10.15% | 7.69% | 10.64% | 9.17% | 9.23% | 11.22% | 7.99% | 9.11% | 9.46% | 8.03% | 7.91% | 9.04% | 9.27% | 7.84% | 8.56% | 7.89% | NaN% | 7.15% | NaN% | 9.99% | 10.17% | 8.93% | 10.17% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | NaN% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | NaN% | 0% | 0% | NaN% | 0% | 0% | 0% | 0% | NaN% | NaN% |
attributable to: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
equity holders of the company | 73,900,000 | 57,200,000 | 405,300,000 | 168,600,000 | 52,500,000 | 48,300,000 | -304,000,000 | 56,500,000 | 58,400,000 | 65,300,000 | 222,700,000 | 78,100,000 | 44,500,000 | 1,700,000 | 55,100,000 | 26,200,000 | 14,000,000 | 46,400,000 | 19,800,000 | 48,800,000 | -110,600,000 | 97,700,000 | 73,800,000 | 61,500,000 | 77,600,000 | 60,700,000 | 69,400,000 | 347,000,000 | 117,900,000 | 65,200,000 | 63,800,000 | 66,700,000 | 67,800 | 48,400,000 | 68,600 | 229,700,000 | 57,700,000 | 68,800,000 | 44,400,000 | 201,800,000 | 53,000,000 | 42,900,000 | 41,800,000 | 190,000,000 | 46,100,000 | 38,300,000 | 45,600,000 | 43,800,000 | 36,500,000 | 180,300,000 | 45,600,000 | 38,400,000 | 43,100,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||
non-controlling interests | 2,200,000 | 3,000,000 | 9,700,000 | 2,600,000 | 2,300,000 | 2,500,000 | 7,700,000 | 2,600,000 | 2,700,000 | 2,500,000 | 9,200,000 | 1,900,000 | 1,800,000 | 2,000,000 | 2,000,000 | 2,200,000 | 3,200,000 | 900,000 | -1,000,000 | 900,000 | 600,000 | 2,100,000 | 1,200,000 | 1,500,000 | 1,900,000 | 2,900,000 | 2,200,000 | 8,700,000 | 2,000,000 | 1,800,000 | 1,600,000 | 2,400,000 | 1,500 | 500,000 | 700 | 600,000 | -800,000 | 400,000 | 100,000 | 2,900,000 | -100,000 | -400,000 | -200,000 | 1,100,000 | 1,500,000 | -100,000 | -200,000 | 2,600,000 | 300,000 | 1,700,000 | 500,000 | 300,000 | 400,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||
earnings per share attributable to equity holders of the company | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
basic and diluted | 0.23 | 0.18 | 0.18 | 0.25 | 0.14 | 0.01 | 0.08 | 0.04 | 0.16 | -0.42 | 0.23 | 0.26 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
continuing operations | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
impairment of goodwill | 568,000,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
gain on remeasurement of previously held equity interest | -72,600,000 | -72,600,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net income from continuing operations | 415,000,000 | 171,200,000 | 54,800,000 | 50,800,000 | -317,600,000 | 61,000,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net income from discontinued operations | 21,300,000 | -1,900,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings per share attributable to equity holders of the company | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
basic and diluted – continuing operations | 1.27 | 0.53 | 0.16 | 0.15 | -1.02 | 0.18 | 0.25 | 0.18 | 0.25 | 0.89 | 0.21 | 0.28 | 0.17 | 0.76 | 0.2 | 0.16 | 0.17 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
basic and diluted – discontinued operations | 0.07 | -0.01 | -0.04 | -0.02 | -0.01 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
income tax (recovery) expense | -72,800,000 | -8,500,000 | -500,000 | -3,200,000 | -100,000 | -24,000,000 | -100 | -17,200,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings per share attributable to equity holders of the company | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
basic | 0.21 | 0.7 | 0.17 | 0.07 | 0.18 | 0.37 | 0.28 | 0.29 | 0.23 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
diluted | 0.2 | 0.7 | 0.17 | 0.07 | 0.18 | 0.37 | 0.28 | 0.29 | 0.23 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
share of after-tax (profit) loss of equity accounted investees | -11,800,000 | -8,300,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
income tax recovery | -13,000,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
restructuring costs | 14,300,000 | 28,900,000 | 2,000,000 | 2,400,000 | 7,700,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
operating profit | 82,900,000 | -110,300,000 | 154,900,000 | 124,800,000 | 110,900,000 | 113,000,000 | 98,700,000 | 98,500,000 | 461,000,000 | 112,800,000 | 109,300,000 | 97,800,000 | 100,900,000 | 98,600 | 76,200,000 | 89,000 | 335,500,000 | 84,600,000 | 77,600,000 | 73,500,000 | 332,800,000 | 82,900,000 | 72,800,000 | 71,700,000 | 291,800,000 | 77,600,000 | 65,200,000 | 62,800,000 | 71,600,000 | 66,900,000 | 302,100,000 | 77,500,000 | 63,900,000 | 72,000,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
impairment and other (gains) and losses | 96,600,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
share of after-tax loss (profit) of equity accounted investees | 7,700,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other gains – net | -37,400,000 | -15,100,000 | -12,300,000 | -6,800 | -24,200,000 | -6,700,000 | -2,000,000 | -4,700,000 | -10,700,000 | -200,000 | -3,800,000 | -20,400,000 | -2,000,000 | -5,100,000 | -5,200,000 | -2,900,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
after tax share in profit of equity accounted investees | -42,400,000 | -10,400,000 | -8,100,000 | -12,500,000 | -14,400,000 | -14,100 | -12,800,000 | -10,400 | -43,400,000 | -12,900,000 | -8,400,000 | -11,500,000 | -7,600,000 | -13,500,000 | -9,700,000 | -30,000,000 | -11,500,000 | -7,500,000 | -2,900,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other (gains) losses – net | -18,300,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings from continuing operations | 355,700,000 | 119,900,000 | 67,000,000 | 65,400,000 | 69,800,000 | 69,100 | 48,800,000 | 69,400 | 239,900,000 | 57,100,000 | 75,700,000 | 45,000,000 | 204,100,000 | 52,000,000 | 41,600,000 | 43,600,000 | 169,800,000 | 144,500,000 | 37,700,000 | 39,100,000 | 27,200,000 | 51,300,000 | 48,900,000 | 47,000,000 | 164,800,000 | 40,100,000 | 40,100,000 | 39,000,000 | 38,700,000 | 129,100,000 | 29,700,000 | 31,200,000 | 33,300,000 | 17,500,000 | 17,800,000 | 17,800,000 | 20,800,000 | 20,800,000 | 15,100,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
income from discontinued operations | -700,000 | -100 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings per share from continuing operations | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
attributable to equity holders of the company | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
basic | 1.29 | 0.15 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
diluted | 1.29 | 0.15 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings from discontinued operations | 200 | 100,000 | -9,600,000 | -200,000 | -6,500,000 | 600,000 | 900,000 | 900,000 | -2,000,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
attributable to equity holders of the company | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
basic and diluted | 0.44 | 0.24 | 0.24 | 0.73 | 0.17 | 0.14 | 0.7 | 0.18 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
finance income | -3,300,000 | -3,200,000 | -4,300,000 | -2,200 | -2,800,000 | -2,300 | -9,500,000 | -2,400,000 | -2,300,000 | -2,000,000 | -3,300,000 | -2,100,000 | -2,100,000 | -9,800,000 | -2,300,000 | -2,300,000 | -2,800,000 | -1,500,000 | -1,600,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
finance expense | 20,800,000 | 21,000,000 | 20,600,000 | 20,700 | 20,700,000 | 22,000 | 84,700,000 | 21,400,000 | 21,400,000 | 20,700,000 | 80,700,000 | 21,100,000 | 20,400,000 | 18,600,000 | 80,500,000 | 21,000,000 | 20,900,000 | 19,900,000 | 19,700,000 | 19,200,000 | 69,200,000 | 17,800,000 | 17,200,000 | 16,100,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
discontinued operations | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other losses – net | 300,000 | 3,700,000 | -14,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings per share from continuing and discontinued | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
operations attributable to equity holders of the company | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
basic – continuing operations | 0.25 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
basic – discontinued operations | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
diluted – continuing operations | 0.25 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
diluted – discontinued operations | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other losses (gains) – net | 2,700 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
the accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
loss from discontinued operations | -500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings per share from continuing operations attributable to | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
basic and diluted | 0.18 | 0.15 | 0.18 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other losses - net | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
finance expense - net | 16,200,000 | 14,900,000 | 14,900,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings per share from continuing operations attributable to | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
basic | 0.17 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
diluted | 0.17 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings before restructuring, interest and income taxes | 258,300,000 | 64,800,000 | 61,900,000 | 62,200,000 | 264,100,000 | 64,600,000 | 62,300,000 | 72,300,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
restructuring charge | -1,000,000 | 34,100,000 | 3,900,000 | 1,100,000 | 27,200,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings before interest and income taxes | 259,300,000 | 64,800,000 | 61,900,000 | 62,200,000 | 230,000,000 | 60,700,000 | 61,200,000 | 45,100,000 | 78,100,000 | 75,500,000 | 71,300,000 | 251,500,000 | 61,700,000 | 61,700,000 | 62,100,000 | 58,000,000 | 189,400,000 | 44,200,000 | 44,900,000 | 47,500,000 | 28,100,000 | 35,900,000 | 35,900,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
interest expense | 30,700,000 | 8,400,000 | 7,600,000 | 6,900,000 | 26,000,000 | 6,500,000 | 7,400,000 | 6,600,000 | 5,100,000 | 5,600,000 | 5,200,000 | 4,300,000 | 17,500,000 | 4,800,000 | 4,800,000 | 5,400,000 | 2,600,000 | 10,600,000 | 2,900,000 | 1,200,000 | 3,000,000 | 6,100,000 | 4,400,000 | 4,400,000 | 4,800,000 | 4,800,000 | 33,900,000 | 7,200,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
results of discontinued operations | -12,100,000 | 100,000 | -700,000 | -700,000 | -1,900,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net earnings | 169,800,000 | 40,700,000 | 40,000,000 | 39,400,000 | 144,500,000 | 37,700,000 | 39,100,000 | 27,200,000 | 51,300,000 | 48,700,000 | 46,100,000 | 152,700,000 | 39,500,000 | 39,500,000 | 38,900,000 | 38,700,000 | 127,400,000 | 29,700,000 | 30,900,000 | 32,700,000 | 17,600,000 | 17,100,000 | 17,100,000 | 20,800,000 | 20,800,000 | 13,200,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
basic and diluted earnings per share from continuing operations | 0.66 | 0.56 | 0.11 | 0.18 | 0.65 | 0.15 | 0.51 | 0.12 | 0.12 | 0.13 | 0.07 | 0.07 | 0.07 | 0.08 | 0.08 | 0.07 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
basic and diluted earnings per share | 0.66 | 0.16 | 0.16 | 0.15 | 0.15 | 0.15 | 0.11 | 0.2 | 0.19 | 0.18 | 0.16 | 0.16 | 0.15 | 0.15 | 0.12 | 0.12 | 0.13 | 0.07 | 0.08 | 0.08 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
weighted average number of shares outstanding | 256.7 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
weighted-average number of shares outstanding | 256.8 | 256.6 | 256.5 | 255.8 | 255.9 | 255.6 | 255.4 | 254.9 | 254.9 | 254.9 | 254.3 | 253.4 | 253.8 | 253.8 | 253.5 | 252.4 | 251.1 | 251 | 250.8 | 250.2 | 249.8 | 249.8 | 248.8 | 248.8 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
basic earnings per share | 0.56 | 0.6 | 0.51 | 0.07 | 0.07 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
diluted earnings per share | 0.56 | 0.6 | 0.5 | 0.07 | 0.07 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
from continuing operations | 0.15 | 0.15 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
basic earnings per share from continuing operations | 0.2 | 0.16 | 0.16 | 0.15 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
diluted earnings per share from continuing operations | 0.2 | 0.16 | 0.15 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
basic and diluted earnings per share from continuing | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
operations | 0.19 | 0.16 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
the accompanying notes form an integral part of these | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
consolidated financial statements. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
consolidated statements of retained earnings | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
years ended march 31 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
retained earnings at beginning of year | 510.2 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
transition adjustments – financial instruments | -8.3 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
dividends | -10.1 | -2.5 | -2.5 | -2.5 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
retained earnings at end of year | 644.5 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
diluted earnings per share from continuing | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
retained earnings at beginning of period | 574.4 | 538.1 | 510.2 | 395.7 | 359.1 | 340.8 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
retained earnings at end of period | 611.4 | 574.4 | 538.1 | 425.9 | 373.7 | 359.1 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
three months ended june 30 | 2,006 | 2,005 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
restated | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
retained earnings at beginning of period as previously reported | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
adjustment for change in accounting policy | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
retained earnings at beginning of period as restated | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings before interests and income taxes | 32,700,000 | 28,100,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings before the undernoted | 30,100,000 | 30,100,000 | 30,800,000 | 30,800,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other income | -2,000,000 | -2,000,000 | 5,100,000 | 5,100,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
revenues from sales of simulators | 453,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
revenues from sales of services | 529,900,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cost of sales from simulators | 281,700,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cost of sales from services | 302,600,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
rental expenses | 94,000,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
impairment charges | 440,400,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
as at march 31 | 2,004,000,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
accounts payable trade | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
contract liabilities | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
income tax payable | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other accrued liabilities | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
accounts payable and accrued liabilities | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
for the years ended march 31 | 2,004,000,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings before income taxes and other items | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
canada | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other countries | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
current income taxes | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
future income taxes | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
income tax provision | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
civil simulation and training | 109,100,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
military simulation and training | 99,600,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
marine controls | 34,200,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
operating earnings | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings from continuing operations before interest and income taxes | 23,800,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings from continuing operations before income taxes | 16,600,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
income taxes | 1,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
basic and diluted net earnings per share | 0.06 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
weighted-average number of common shares outstanding | 219.7 |
Balance Sheets:
Quarterly
Annual
| Unit: USD | 2025-09-30 | 2025-06-30 | 2025-03-31 | 2024-12-31 | 2024-09-30 | 2024-06-30 | 2024-03-31 | 2023-12-31 | 2023-09-30 | 2023-06-30 | 2023-03-31 | 2022-12-31 | 2022-09-30 | 2022-06-30 | 2022-03-31 | 2021-12-31 | 2021-09-30 | 2021-06-30 | 2021-03-31 | 2020-12-31 | 2020-06-30 | 2019-12-31 | 2019-09-30 | 2019-06-30 | 2018-12-31 | 2018-09-30 | 2018-06-30 | 2018-03-31 | 2017-12-31 | 2017-09-30 | 2017-06-30 | 2017-03-31 | 2016-12-31 | 2016-09-30 | 2016-06-30 | 2016-03-31 | 2015-12-31 | 2015-09-30 | 2015-06-30 | 2015-03-31 | 2014-12-31 | 2014-09-30 | 2014-06-30 | 2014-03-31 | 2013-12-31 | 2013-09-30 | 2013-06-30 | 2013-03-31 | 2012-12-31 | 2012-09-30 | 2012-06-30 | 2012-03-31 | 2011-12-31 | 2011-09-30 | 2011-06-30 | 2011-03-31 | 2010-12-31 | 2010-09-30 | 2010-06-30 | 2010-03-31 | 2009-12-31 | 2009-09-30 | 2009-06-30 | 2009-03-31 | 2008-12-31 | 2008-09-30 | 2008-06-30 | 2008-03-31 | 2007-12-31 | 2007-09-30 | 2007-06-30 | 2007-03-31 | 2006-12-31 | 2006-11-14 | 2006-09-30 | 2006-06-30 | 2006-03-31 | 2005-12-31 | 2005-09-30 | 2005-08-15 | 2005-06-30 | 2005-05-11 | 2005-03-31 | 2004-12-31 | 2004-09-30 | 2004-06-30 | 2003-06-30 | 2002-09-30 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash and cash equivalents | 178,700,000 | 171,200,000 | 293,700,000 | 302,500,000 | 179,700,000 | 143,200,000 | 160,100,000 | 124,500,000 | 181,500,000 | 152,800,000 | 217,600,000 | 191,600,000 | 203,200,000 | 206,000,000 | 346,100,000 | 463,500,000 | 340,400,000 | 690,500,000 | 926,100,000 | 619,900,000 | 363,300,000 | 278,500,000 | 222,500,000 | 322,000,000 | 361,700,000 | 504,300,000 | 500,100,000 | 611,500,000 | 530,800 | 541,000 | 431,900 | 504,700 | 416,800,000 | 343,300,000 | 345,000 | 485,600,000 | 541,400,000 | 377,000,000 | 284,400,000 | 330,200,000 | 263,600,000 | 277,800,000 | 280,800,000 | 312,300,000 | 266,300,000 | 286,900,000 | 258,900,000 | 293,200,000 | 229,400,000 | 287,300,000 | 241,700,000 | 227,100,000 | 180,900,000 | 276,400,000 | 190,600,000 | 208,600,000 | 200,500,000 | 312,900,000 | 234,100,000 | 257,100,000 | 193,000,000 | 195,200,000 | 197,800,000 | 149,800,000 | 147,700,000 | 255,700,000 | 201,000,000 | 144,300,000 | 135,000,000 | 150,200,000 | 112,900,000 | 110,800,000 | 72,300,000 | 81,100,000 | 66,700,000 | 69,800,000 | 45,700,000 | 45,700,000 | 57,100,000 | 57,100,000 | 63,200,000 | 23,600,000 | 40,600,000 | 41,100,000 | ||||
accounts receivable | 598,200,000 | 537,700,000 | 612,000,000 | 547,600,000 | 577,600,000 | 582,200,000 | 624,700,000 | 566,400,000 | 656,900,000 | 617,100,000 | 615,700,000 | 616,000,000 | 638,100,000 | 658,100,000 | 556,900,000 | 522,500,000 | 559,100,000 | 532,200,000 | 518,600,000 | 491,000,000 | 517,500,000 | 497,900,000 | 520,700,000 | 535,500,000 | 577,300,000 | 480,800,000 | 474,100,000 | 568,400,000 | 545,700 | 516,400 | 526,000 | 548,400 | 511,300,000 | 546,900,000 | 519,500 | 500,000,000 | 498,800,000 | 493,700,000 | 474,200,000 | 468,000,000 | 478,000,000 | 415,000,000 | 426,100,000 | 453,900,000 | 407,600,000 | 372,100,000 | 419,800,000 | 399,500,000 | 363,100,000 | 308,400,000 | 312,800,000 | 308,100,000 | 318,900,000 | 296,900,000 | 263,000,000 | 267,300,000 | 260,900,000 | 237,500,000 | 276,400,000 | 284,900,000 | 299,900,000 | 322,400,000 | 331,000,000 | 256,400,000 | 241,100,000 | 264,800,000 | 261,700,000 | 276,900,000 | 219,800,000 | 328,700,000 | 318,100,000 | 287,200,000 | 260,300,000 | 255,500,000 | 260,900,000 | 262,500,000 | 262,500,000 | 255,700,000 | 255,700,000 | 285,200,000 | 318,000,000 | 406,100,000 | 340,000,000 | 374,200,000 | ||||
contract assets | 509,200,000 | 491,900,000 | 482,200,000 | 543,300,000 | 555,500,000 | 543,500,000 | 537,600,000 | 641,200,000 | 650,700,000 | 676,100,000 | 693,800,000 | 629,200,000 | 603,800,000 | 612,000,000 | 608,300,000 | 538,400,000 | 588,900,000 | 487,100,000 | 461,900,000 | 447,800,000 | 536,300,000 | 505,200,000 | 567,700,000 | 546,100,000 | 497,300,000 | 466,700,000 | 467,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
inventories | 586,900,000 | 616,400,000 | 595,000,000 | 581,800,000 | 633,800,000 | 634,800,000 | 573,600,000 | 601,000,000 | 655,800,000 | 651,500,000 | 583,400,000 | 598,800,000 | 566,300,000 | 550,400,000 | 519,800,000 | 546,900,000 | 537,600,000 | 558,900,000 | 647,800,000 | 691,200,000 | 670,700,000 | 607,400,000 | 577,500,000 | 590,200,000 | 604,200,000 | 574,500,000 | 545,700,000 | 375,300,000 | 370,100 | 386,800 | 401,800 | 416,300 | 420,100,000 | 400,400,000 | 342,300 | 278,300,000 | 268,000,000 | 249,000,000 | 240,900,000 | 237,300,000 | 245,900,000 | 246,400,000 | 247,400,000 | 219,500,000 | 221,900,000 | 206,400,000 | 185,900,000 | 186,600,000 | 162,800,000 | 153,100,000 | 145,300,000 | 142,500,000 | 144,200,000 | 125,100,000 | 134,700,000 | 140,700,000 | 136,700,000 | 126,900,000 | 140,800,000 | 128,600,000 | 125,300,000 | 334,200,000 | 354,000,000 | 334,300,000 | 277,000,000 | 212,200,000 | 197,700,000 | 214,300,000 | 203,800,000 | 85,100,000 | 99,400,000 | 86,900,000 | 93,200,000 | 92,500,000 | 121,000,000 | 111,500,000 | 111,500,000 | 101,000,000 | 101,000,000 | 114,900,000 | 155,500,000 | 157,100,000 | 163,500,000 | 138,100,000 | ||||
prepayments | 75,000,000 | 88,700,000 | 78,200,000 | 92,300,000 | 86,000,000 | 88,700,000 | 68,000,000 | 69,600,000 | 75,800,000 | 76,300,000 | 64,100,000 | 74,400,000 | 81,000,000 | 71,300,000 | 56,700,000 | 57,300,000 | 59,300,000 | 53,300,000 | 52,100,000 | 56,700,000 | 59,200,000 | 54,100,000 | 60,000,000 | 57,300,000 | 63,700,000 | 56,000,000 | 51,300,000 | 50,000,000 | 59,400 | 61,200 | 67,500 | 63,800 | 63,400,000 | 75,100,000 | 94,400 | 86,300,000 | 87,500,000 | 86,400,000 | 84,500,000 | 81,800,000 | 74,000,000 | 75,900,000 | 75,100,000 | 76,600,000 | 67,300,000 | 72,700,000 | 60,600,000 | 56,300,000 | 53,500,000 | 47,700,000 | 46,500,000 | 42,100,000 | 39,300,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
income taxes recoverable | 73,900,000 | 62,400,000 | 59,000,000 | 73,600,000 | 71,400,000 | 55,000,000 | 35,300,000 | 56,700,000 | 46,200,000 | 19,700,000 | 48,300,000 | 57,600,000 | 54,600,000 | 42,800,000 | 33,200,000 | 46,200,000 | 53,100,000 | 42,400,000 | 39,800,000 | 45,700,000 | 32,100,000 | 55,600,000 | 50,800,000 | 40,500,000 | 63,900,000 | 54,400,000 | 52,400,000 | 40,700,000 | 44,100 | 32,700 | 24,900 | 25,600 | 29,400,000 | 29,800,000 | 20,400 | 34,500,000 | 45,900,000 | 41,800,000 | 44,300,000 | 43,900,000 | 37,400,000 | 30,000,000 | 25,600,000 | 24,800,000 | 32,300,000 | 33,100,000 | 26,400,000 | 141,900,000 | 115,600,000 | 95,500,000 | 80,200,000 | 80,600,000 | 72,100,000 | 52,200,000 | 47,900,000 | 35,500,000 | 30,100,000 | 24,300,000 | 22,400,000 | 10,600,000 | 16,200,000 | 11,500,000 | 33,800,000 | 35,700,000 | 39,100,000 | 39,000,000 | 39,700,000 | 31,700,000 | 34,000,000 | 24,700,000 | 68,400,000 | 91,400,000 | 81,400,000 | 75,700,000 | 71,200,000 | 73,900,000 | 59,600,000 | 59,600,000 | 58,500,000 | 58,500,000 | 95,200,000 | 87,000,000 | 78,600,000 | 27,300,000 | 17,400,000 | |||
derivative financial assets | 18,800,000 | 28,100,000 | 23,500,000 | 17,000,000 | 9,600,000 | 7,500,000 | 7,200,000 | 21,000,000 | 14,000,000 | 18,000,000 | 12,100,000 | 11,200,000 | 23,000,000 | 28,500,000 | 27,600,000 | 21,300,000 | 18,200,000 | 26,300,000 | 32,200,000 | 32,000,000 | 25,000,000 | 25,300,000 | 14,300,000 | 31,000,000 | 7,700,000 | 12,800,000 | 16,900,000 | 13,300,000 | 26,200 | 30,800 | 33,000 | 23,400 | 23,800,000 | 21,000,000 | 25,900 | 24,200,000 | 23,500,000 | 24,000,000 | 24,300,000 | 30,300,000 | 24,900,000 | 11,100,000 | 10,900,000 | 7,300,000 | 8,300,000 | 6,000,000 | 7,600,000 | 9,000,000 | 19,500,000 | 10,300,000 | 12,700,000 | 7,900,000 | 16,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
total current assets | 2,040,700,000 | 1,996,400,000 | 2,143,600,000 | 2,158,100,000 | 2,113,600,000 | 2,054,900,000 | 2,006,500,000 | 2,410,500,000 | 2,280,900,000 | 2,211,500,000 | 2,235,000,000 | 2,178,800,000 | 2,170,000,000 | 2,169,100,000 | 2,148,600,000 | 2,196,100,000 | 2,156,600,000 | 3,091,100,000 | 3,378,600,000 | 2,384,300,000 | 2,204,100,000 | 2,024,000,000 | 2,013,500,000 | 2,122,600,000 | 2,175,800,000 | 2,149,500,000 | 2,108,000,000 | 2,060,800,000 | 1,945,800 | 1,910,200 | 1,867,700 | 1,919,700 | 1,777,600,000 | 1,720,700,000 | 1,676,900 | 1,749,600,000 | 1,810,800,000 | 1,645,900,000 | 1,565,400,000 | 1,562,500,000 | 1,466,300,000 | 1,407,900,000 | 1,397,300,000 | 1,350,800,000 | 1,242,200,000 | 1,211,100,000 | 1,236,100,000 | 1,333,800,000 | 1,214,500,000 | 1,148,100,000 | 1,090,800,000 | 1,053,700,000 | 1,020,100,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
property, plant and equipment | 3,051,500,000 | 2,962,600,000 | 2,989,500,000 | 2,892,600,000 | 2,623,000,000 | 2,579,600,000 | 2,515,600,000 | 2,451,100,000 | 2,445,000,000 | 2,394,300,000 | 2,387,100,000 | 2,352,800,000 | 2,295,900,000 | 2,170,800,000 | 2,129,300,000 | 2,132,100,000 | 2,111,900,000 | 1,976,800,000 | 1,969,400,000 | 1,918,500,000 | 2,007,800,000 | 1,991,300,000 | 1,976,000,000 | 1,968,700,000 | 1,947,600,000 | 1,782,800,000 | 1,818,900,000 | 1,803,900,000 | 1,726,700 | 1,581,400 | 1,599,900 | 1,582,600 | 1,555,300,000 | 1,550,600,000 | 1,511,800 | 1,473,100,000 | 1,557,900,000 | 1,533,600,000 | 1,454,100,000 | 1,461,200,000 | 1,380,300,000 | 1,364,500,000 | 1,315,300,000 | 1,341,200,000 | 1,260,400,000 | 1,195,100,000 | 1,180,800,000 | 1,498,600,000 | 1,489,000,000 | 1,465,200,000 | 1,479,100,000 | 1,293,700,000 | 1,273,200,000 | 1,291,700,000 | 1,209,200,000 | 1,180,100,000 | 1,158,100,000 | 1,194,700,000 | 1,164,700,000 | 1,147,200,000 | 1,179,400,000 | 1,202,500,000 | 1,266,600,000 | 1,302,400,000 | 1,250,700,000 | 1,103,600,000 | 1,081,300,000 | 948,500,000 | 948,900,000 | 931,900,000 | 986,600,000 | 980,800,000 | 880,500,000 | 854,900,000 | 839,300,000 | 793,700,000 | 754,200,000 | 781,200,000 | 781,200,000 | 792,200,000 | 792,200,000 | 795,100,000 | 883,100,000 | 942,200,000 | 878,300,000 | 916,100,000 | ||
right-of-use assets | 774,300,000 | 771,300,000 | 788,000,000 | 781,500,000 | 629,700,000 | 613,300,000 | 545,800,000 | 458,400,000 | 443,600,000 | 409,500,000 | 426,900,000 | 393,600,000 | 348,400,000 | 363,900,000 | 373,000,000 | 349,800,000 | 357,900,000 | 334,200,000 | 308,500,000 | 395,000,000 | 370,300,000 | 388,600,000 | 408,000,000 | 402,700,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
intangible assets | 3,771,700,000 | 3,730,000,000 | 3,871,000,000 | 3,868,100,000 | 3,279,000,000 | 3,294,100,000 | 3,271,900,000 | 3,830,300,000 | 4,046,700,000 | 3,986,200,000 | 4,050,800,000 | 4,040,100,000 | 4,057,800,000 | 3,872,500,000 | 3,796,300,000 | 3,428,900,000 | 3,431,100,000 | 2,067,200,000 | 2,055,800,000 | 2,054,900,000 | 1,974,900,000 | 2,014,400,000 | 2,028,300,000 | 2,028,500,000 | 1,318,000,000 | 1,104,300,000 | 1,050,800,000 | 1,055,600,000 | 1,033,400 | 915,900 | 939,100 | 944,000 | 937,100,000 | 941,000,000 | 938,700 | 929,200,000 | 923,600,000 | 914,300,000 | 840,500,000 | 844,700,000 | 821,700,000 | 821,800,000 | 812,600,000 | 870,700,000 | 840,400,000 | 815,400,000 | 815,700,000 | 799,200,000 | 739,200,000 | 533,200,000 | 530,400,000 | 539,400,000 | 381,200,000 | 178,800,000 | 151,000,000 | 145,100,000 | 139,700,000 | 125,400,000 | 116,400,000 | 109,900,000 | 101,300,000 | 77,100,000 | 76,900,000 | 72,200,000 | 77,100,000 | 58,700,000 | 59,500,000 | 52,100,000 | 36,000,000 | 26,500,000 | 24,800,000 | 23,600,000 | 23,300,000 | 20,600,000 | 21,000,000 | 22,700,000 | 22,700,000 | 20,200,000 | 20,200,000 | 20,600,000 | 128,600,000 | 162,800,000 | 158,900,000 | 177,000,000 | ||||
investment in equity accounted investees | 576,200,000 | 564,400,000 | 559,100,000 | 524,300,000 | 622,200,000 | 606,900,000 | 588,800,000 | 556,400,000 | 554,700,000 | 535,300,000 | 530,700,000 | 515,200,000 | 508,800,000 | 463,900,000 | 454,000,000 | 454,800,000 | 445,000,000 | 423,300,000 | 422,200,000 | 408,500,000 | 428,000,000 | 431,400,000 | 312,100,000 | 309,900,000 | 297,800,000 | 252,700,000 | 252,200,000 | 244,500,000 | 235,800 | 262,000 | 372,900 | 378,400 | 370,500,000 | 368,600,000 | 353,400 | 345,100,000 | 351,700,000 | 333,400,000 | 311,700,000 | 318,000,000 | 274,700,000 | 254,700,000 | 231,300,000 | 234,600,000 | 217,100,000 | 194,600,000 | 207,400,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
employee benefits assets | 28,200,000 | 11,900,000 | 11,600,000 | 11,500,000 | 11,900,000 | 63,900,000 | 65,700,000 | 32,600,000 | 59,100,000 | 31,700,000 | 51,100,000 | 28,900,000 | 13,700,000 | 29,900,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
deferred tax assets | 159,300,000 | 177,800,000 | 191,800,000 | 225,300,000 | 256,300,000 | 239,800,000 | 233,300,000 | 150,900,000 | 159,100,000 | 151,800,000 | 125,100,000 | 119,100,000 | 111,700,000 | 111,200,000 | 117,400,000 | 121,700,000 | 119,500,000 | 118,600,000 | 104,900,000 | 109,100,000 | 105,600,000 | 82,300,000 | 79,100,000 | 70,400,000 | 56,700,000 | 53,700,000 | 58,000,000 | 60,900,000 | 46,200 | 41,800 | 42,700 | 42,800 | 44,700,000 | 51,300,000 | 51,500 | 46,800,000 | 34,600,000 | 34,500,000 | 32,100,000 | 33,200,000 | 32,500,000 | 33,100,000 | 33,100,000 | 31,800,000 | 34,900,000 | 35,200,000 | 32,400,000 | 39,400,000 | 36,800,000 | 24,100,000 | 25,100,000 | 27,100,000 | 21,300,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
other non-current assets | 685,400,000 | 655,200,000 | 657,800,000 | 619,800,000 | 584,300,000 | 600,500,000 | 602,300,000 | 565,900,000 | 569,300,000 | 582,900,000 | 620,600,000 | 631,600,000 | 580,900,000 | 559,100,000 | 549,700,000 | 525,100,000 | 523,400,000 | 497,800,000 | 495,800,000 | 499,000,000 | 507,200,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
total assets | 11,088,600,000 | 10,878,700,000 | 11,213,800,000 | 11,083,400,000 | 10,126,800,000 | 10,056,900,000 | 9,834,100,000 | 10,471,600,000 | 10,565,300,000 | 10,320,100,000 | 10,436,500,000 | 10,272,400,000 | 10,101,300,000 | 9,756,000,000 | 9,578,800,000 | 9,215,200,000 | 9,152,600,000 | 8,521,500,000 | 8,748,400,000 | 7,778,900,000 | 7,609,500,000 | 7,444,600,000 | 7,320,500,000 | 7,412,300,000 | 6,294,500,000 | 5,829,700,000 | 5,790,900,000 | 5,719,200,000 | 5,477,600 | 5,192,600 | 5,303,000 | 5,354,800 | 5,170,500,000 | 5,112,200,000 | 4,984,400 | 4,996,700,000 | 5,161,000,000 | 4,949,900,000 | 4,631,500,000 | 4,656,900,000 | 4,395,300,000 | 4,293,100,000 | 4,191,800,000 | 4,236,700,000 | 3,984,200,000 | 3,814,800,000 | 3,837,900,000 | 3,878,700,000 | 3,644,900,000 | 3,183,700,000 | 3,089,900,000 | 3,082,700,000 | 2,809,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
liabilities and equity | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
accounts payable and accrued liabilities | 1,050,000,000 | 965,900,000 | 1,190,800,000 | 1,071,700,000 | 955,300,000 | 944,600,000 | 1,035,300,000 | 999,500,000 | 997,500,000 | 932,900,000 | 1,036,700,000 | 917,300,000 | 890,500,000 | 895,000,000 | 975,100,000 | 890,900,000 | 796,100,000 | 766,300,000 | 945,600,000 | 917,900,000 | 825,500,000 | 839,500,000 | 741,500,000 | 797,700,000 | 893,500,000 | 732,300,000 | 654,800,000 | 669,600,000 | 607,700 | 561,700 | 610,200 | 695,200 | 801,100,000 | 757,000,000 | 760,700 | 832,800,000 | 860,200,000 | 783,200,000 | 672,200,000 | 732,700,000 | 654,100,000 | 646,100,000 | 656,600,000 | 685,000,000 | 607,000,000 | 610,700,000 | 611,100,000 | 695,500,000 | 590,200,000 | 597,600,000 | 529,300,000 | 528,500,000 | 501,700,000 | 527,100,000 | 436,500,000 | 446,300,000 | 415,100,000 | 467,800,000 | 439,100,000 | 450,200,000 | 471,700,000 | 540,400,000 | 564,300,000 | 468,400,000 | 416,800,000 | 482,700,000 | 371,400,000 | 380,400,000 | 355,500,000 | 403,900,000 | 386,000,000 | 365,400,000 | 357,100,000 | 373,700,000 | 324,500,000 | 313,700,000 | 316,300,000 | 316,300,000 | 312,800,000 | 312,800,000 | 281,200,000 | 288,900,000 | 331,900,000 | 329,900,000 | 362,800,000 | |||
provisions | 24,100,000 | 28,400,000 | 34,500,000 | 36,800,000 | 47,300,000 | 41,300,000 | 42,600,000 | 19,100,000 | 24,400,000 | 20,000,000 | 26,700,000 | 26,100,000 | 31,100,000 | 31,800,000 | 36,700,000 | 34,000,000 | 42,000,000 | 49,700,000 | 52,600,000 | 34,500,000 | 27,800,000 | 24,800,000 | 23,000,000 | 24,300,000 | 28,400,000 | 28,900,000 | 28,700,000 | 32,100,000 | 37,000 | 35,300 | 39,400 | 43,200 | 33,700,000 | 42,000,000 | 29,700 | 30,000,000 | 19,000,000 | 18,800,000 | 19,900,000 | 17,500,000 | 18,100,000 | 21,100,000 | 24,000,000 | 28,600,000 | 30,700,000 | 36,200,000 | 48,200,000 | 49,200,000 | 40,900,000 | 21,600,000 | 23,100,000 | 21,600,000 | 19,800,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
income taxes payable | 21,600,000 | 19,600,000 | 18,400,000 | 22,300,000 | 29,500,000 | 26,500,000 | 31,100,000 | 21,200,000 | 21,900,000 | 46,300,000 | 21,100,000 | 38,200,000 | 32,000,000 | 27,800,000 | 22,700,000 | 16,700,000 | 16,200,000 | 18,000,000 | 16,200,000 | 16,900,000 | 25,100,000 | 23,900,000 | 30,000,000 | 22,500,000 | 17,800,000 | 15,500,000 | 14,100,000 | 15,300,000 | 9,900 | 10,800 | 12,500 | 9,600 | 8,000,000 | 7,300,000 | 8,900 | 11,300,000 | 12,200,000 | 10,800,000 | 9,300,000 | 10,600,000 | 14,400,000 | 7,200,000 | 6,900,000 | 8,300,000 | 8,900,000 | 10,400,000 | 11,600,000 | 13,700,000 | 9,400,000 | 10,900,000 | 9,500,000 | 8,200,000 | 5,900,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
contract liabilities | 1,033,800,000 | 1,020,900,000 | 1,001,600,000 | 1,012,300,000 | 978,000,000 | 946,900,000 | 911,700,000 | 906,900,000 | 932,000,000 | 907,700,000 | 905,700,000 | 971,900,000 | 829,100,000 | 833,800,000 | 788,300,000 | 698,700,000 | 634,600,000 | 569,600,000 | 674,700,000 | 654,400,000 | 740,500,000 | 715,300,000 | 667,400,000 | 717,800,000 | 759,700,000 | 667,200,000 | 641,600,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
current portion of long-term debt | 291,400,000 | 250,200,000 | 399,000,000 | 340,300,000 | 487,000,000 | 312,100,000 | 308,900,000 | 592,800,000 | 424,700,000 | 208,000,000 | 214,600,000 | 220,900,000 | 243,200,000 | 228,800,000 | 241,800,000 | 195,900,000 | 205,700,000 | 229,600,000 | 216,300,000 | 284,800,000 | 219,000,000 | 123,100,000 | 231,300,000 | 199,100,000 | 230,600,000 | 129,800,000 | 119,200,000 | 52,200,000 | 55,100 | 47,000 | 50,000 | 51,900 | 51,700,000 | 47,100,000 | 49,100 | 119,300,000 | 125,700,000 | 121,700,000 | 112,700,000 | 55,500,000 | 51,500,000 | 51,500,000 | 49,100,000 | 50,600,000 | 43,700,000 | 41,400,000 | 42,400,000 | 113,000,000 | 157,400,000 | 220,800,000 | 238,600,000 | 136,000,000 | 147,600,000 | 125,700,000 | 168,100,000 | 30,700,000 | 33,000,000 | 49,500,000 | 53,600,000 | 51,100,000 | 62,900,000 | 60,000,000 | 46,200,000 | 125,600,000 | 114,400,000 | 96,300,000 | 100,400,000 | 26,700,000 | 25,500,000 | 27,900,000 | 27,200,000 | 38,600,000 | 36,300,000 | 27,000,000 | 10,400,000 | |||||||||||||
derivative financial liabilities | 24,300,000 | 21,500,000 | 42,200,000 | 38,600,000 | 15,900,000 | 39,400,000 | 28,800,000 | 24,500,000 | 23,800,000 | 28,400,000 | 41,900,000 | 66,000,000 | 86,300,000 | 33,800,000 | 26,600,000 | 25,500,000 | 8,700,000 | 30,800,000 | 13,800,000 | 10,800,000 | 52,300,000 | 7,900,000 | 10,900,000 | 8,400,000 | 42,300,000 | 9,100,000 | 19,700,000 | 18,100,000 | 9,200 | 9,800 | 10,400 | 15,500 | 20,600,000 | 18,900,000 | 21,400 | 24,700,000 | 54,900,000 | 56,800,000 | 40,400,000 | 54,000,000 | 32,700,000 | 25,900,000 | 13,600,000 | 24,600,000 | 21,100,000 | 14,000,000 | 21,200,000 | 13,500,000 | 10,200,000 | 12,700,000 | 16,500,000 | 28,100,000 | 14,200,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
total current liabilities | 2,445,200,000 | 2,306,500,000 | 2,686,500,000 | 2,522,000,000 | 2,513,000,000 | 2,310,800,000 | 2,358,400,000 | 2,669,500,000 | 2,424,300,000 | 2,143,300,000 | 2,246,700,000 | 2,240,400,000 | 2,112,200,000 | 2,051,000,000 | 2,091,200,000 | 1,861,700,000 | 1,703,300,000 | 2,378,400,000 | 2,633,300,000 | 1,919,300,000 | 1,890,200,000 | 1,734,500,000 | 1,704,100,000 | 1,769,800,000 | 1,982,300,000 | 1,592,400,000 | 1,488,800,000 | 1,320,600,000 | 1,278,100 | 1,133,500 | 1,185,300 | 1,273,900 | 1,140,900,000 | 1,097,100,000 | 1,071,200 | 1,192,900,000 | 1,268,400,000 | 1,172,900,000 | 1,021,900,000 | 1,039,100,000 | 951,400,000 | 888,700,000 | 912,800,000 | 964,500,000 | 867,000,000 | 859,300,000 | 855,000,000 | 1,002,800,000 | 977,300,000 | 883,400,000 | 852,700,000 | 827,000,000 | 815,200,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
long-term debt | 3,073,800,000 | 3,157,100,000 | 3,071,400,000 | 3,315,100,000 | 2,757,600,000 | 2,960,800,000 | 2,765,400,000 | 2,617,100,000 | 2,941,300,000 | 3,111,200,000 | 3,035,500,000 | 3,043,700,000 | 3,154,600,000 | 3,003,100,000 | 2,804,400,000 | 2,578,100,000 | 2,616,200,000 | 2,130,100,000 | 2,135,200,000 | 2,155,000,000 | 2,551,800,000 | 2,462,000,000 | 2,434,000,000 | 2,435,600,000 | 1,116,800,000 | 1,169,600,000 | 1,192,400,000 | 1,208,700,000 | 1,187,300 | 1,163,800 | 1,186,200 | 1,203,500 | 1,218,900,000 | 1,218,900,000 | 1,176,200 | 1,153,600,000 | 1,210,600,000 | 1,192,100,000 | 1,178,500,000 | 1,224,300,000 | 1,183,800,000 | 1,224,800,000 | 1,133,300,000 | 1,117,900,000 | 1,109,100,000 | 1,055,900,000 | 1,114,300,000 | 1,097,000,000 | 1,113,000,000 | 1,003,400,000 | 1,009,600,000 | 685,600,000 | 688,000,000 | 720,200,000 | 533,300,000 | 443,800,000 | 443,200,000 | 437,600,000 | 443,600,000 | 441,600,000 | 442,800,000 | 454,900,000 | 487,500,000 | 354,700,000 | 349,300,000 | 310,000,000 | 301,800,000 | 361,500,000 | 337,400,000 | 328,100,000 | 256,000,000 | 262,000,000 | 274,200,000 | 243,600,000 | 260,900,000 | 305,500,000 | 313,700,000 | 313,700,000 | 307,600,000 | 307,600,000 | 577,200,000 | 615,900,000 | 676,100,000 | 818,800,000 | 915,200,000 | |||
employee benefits obligations | 106,900,000 | 112,900,000 | 134,100,000 | 130,400,000 | 116,400,000 | 97,800,000 | 98,700,000 | 100,200,000 | 89,900,000 | 94,100,000 | 91,900,000 | 89,600,000 | 83,900,000 | 81,700,000 | 109,700,000 | 216,700,000 | 198,100,000 | 225,300,000 | 222,200,000 | 325,500,000 | 340,100,000 | 251,300,000 | 278,600,000 | 260,200,000 | 194,000,000 | 175,800,000 | 198,600,000 | 200,600,000 | 208,700 | 162,700 | 188,200 | 185,700,000 | 150,800,000 | 143,500,000 | 124,900,000 | 115,500,000 | 81,800,000 | 101,700,000 | 115,700,000 | 136,100,000 | 150,200,000 | 114,200,000 | 96,600,000 | 105,000,000 | 65,100,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
deferred tax liabilities | 41,700,000 | 38,900,000 | 40,700,000 | 42,300,000 | 38,800,000 | 39,000,000 | 36,600,000 | 75,000,000 | 77,600,000 | 77,700,000 | 129,300,000 | 106,100,000 | 95,500,000 | 96,100,000 | 93,700,000 | 78,300,000 | 93,700,000 | 123,100,000 | 123,500,000 | 111,100,000 | 104,900,000 | 147,100,000 | 142,200,000 | 146,600,000 | 194,200,000 | 186,500,000 | 193,400,000 | 208,100,000 | 212,800 | 233,700 | 227,600 | 238,600 | 231,200,000 | 202,700,000 | 195,100 | 213,100,000 | 231,700,000 | 218,900,000 | 211,800,000 | 198,600,000 | 181,700,000 | 171,700,000 | 168,700,000 | 166,100,000 | 161,700,000 | 156,300,000 | 141,600,000 | 131,600,000 | 128,500,000 | 91,800,000 | 80,200,000 | 71,400,000 | 75,000,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
other non-current liabilities | 233,800,000 | 254,200,000 | 268,400,000 | 213,200,000 | 156,600,000 | 156,700,000 | 181,100,000 | 181,700,000 | 176,500,000 | 177,600,000 | 198,200,000 | 184,600,000 | 187,500,000 | 226,800,000 | 245,600,000 | 293,300,000 | 341,700,000 | 237,900,000 | 245,600,000 | 230,900,000 | 212,300,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
total liabilities | 5,928,600,000 | 5,887,600,000 | 6,237,800,000 | 6,324,500,000 | 5,662,600,000 | 5,648,200,000 | 5,531,500,000 | 5,743,300,000 | 5,849,400,000 | 5,738,500,000 | 5,847,600,000 | 5,817,600,000 | 5,783,800,000 | 5,601,900,000 | 5,492,200,000 | 5,200,700,000 | 5,134,000,000 | 5,273,100,000 | 5,535,600,000 | 4,918,000,000 | 5,270,200,000 | 4,998,700,000 | 4,969,200,000 | 5,046,200,000 | 3,925,700,000 | 3,547,100,000 | 3,475,300,000 | 3,352,600,000 | 3,291,900 | 3,080,900 | 3,177,700 | 3,273,800 | 3,145,000,000 | 3,160,700,000 | 3,078,900 | 3,056,400,000 | 3,215,500,000 | 3,088,900,000 | 2,891,100,000 | 2,993,000,000 | 2,829,400,000 | 2,789,800,000 | 2,716,900,000 | 2,754,500,000 | 2,594,100,000 | 2,532,900,000 | 2,602,400,000 | 2,744,200,000 | 2,617,600,000 | 2,141,500,000 | 2,078,300,000 | 2,089,500,000 | 1,847,000,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
equity | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
share capital | 2,347,100,000 | 2,339,300,000 | 2,327,100,000 | 2,306,800,000 | 2,275,300,000 | 2,274,800,000 | 2,252,900,000 | 2,252,600,000 | 2,251,800,000 | 2,247,600,000 | 2,243,600,000 | 2,242,700,000 | 2,242,500,000 | 2,237,900,000 | 2,224,700,000 | 2,223,900,000 | 2,219,700,000 | 1,539,500,000 | 1,516,200,000 | 1,169,400,000 | 682,000,000 | 675,800,000 | 669,700,000 | 666,800,000 | 640,900,000 | 639,300,000 | 639,100,000 | 633,200,000 | 628,200 | 627,900 | 626,800 | 615,400 | 613,000,000 | 612,200,000 | 608,800 | 601,700,000 | 599,700,000 | 589,600,000 | 580,100,000 | 559,000,000 | 551,500,000 | 537,200,000 | 529,600,000 | 517,500,000 | 493,600,000 | 486,700,000 | 478,900,000 | 471,700,000 | 462,500,000 | 454,500,000 | 449,400,000 | 447,000,000 | 443,400,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
contributed surplus | 95,200,000 | 89,900,000 | 69,800,000 | 69,000,000 | 71,300,000 | 67,700,000 | 55,400,000 | 59,300,000 | 55,900,000 | 42,400,000 | 42,100,000 | 41,200,000 | 40,200,000 | 40,200,000 | 38,600,000 | 37,600,000 | 37,300,000 | 24,000,000 | 22,500,000 | 34,300,000 | 32,900,000 | 26,700,000 | 26,900,000 | 26,600,000 | 25,200,000 | 25,200,000 | 24,700,000 | 21,300,000 | 21,400 | 21,000 | 20,800 | 19,400 | 19,400,000 | 19,000,000 | 19,000 | 18,300,000 | 18,100,000 | 17,600,000 | 16,900,000 | 19,100,000 | 18,700,000 | 19,700,000 | 19,100,000 | 19,500,000 | 22,700,000 | 22,300,000 | 22,300,000 | 21,900,000 | 20,900,000 | 19,200,000 | 19,300,000 | 18,600,000 | 18,100,000 | 13,500,000 | 13,100,000 | 12,800,000 | 12,100,000 | 10,900,000 | 10,600,000 | 10,400,000 | 9,800,000 | 10,100,000 | 9,800,000 | 9,200,000 | 8,800,000 | 6,300,000 | 5,600,000 | 4,800,000 | 5,700,000 | 5,500,000 | 5,500,000 | 4,900,000 | 5,800,000 | 5,100,000 | 4,300,000 | 3,800,000 | 3,800,000 | 3,300,000 | 3,300,000 | 2,700,000 | 2,200,000 | 1,600,000 | 200,000 | |||||
accumulated other comprehensive income | 354,600,000 | 289,000,000 | 381,800,000 | 324,900,000 | 227,200,000 | 181,300,000 | 154,000,000 | 118,400,000 | 137,900,000 | 104,800,000 | 167,200,000 | 146,800,000 | 97,400,000 | -23,600,000 | -31,200,000 | 35,400,000 | 56,700,000 | 21,800,000 | 58,100,000 | 129,200,000 | 148,800,000 | 135,100,000 | 126,500,000 | 162,500,000 | 248,900,000 | 165,200,000 | 222,000,000 | 262,300,000 | 174,300 | 145,700 | 204,800 | 193,700 | 192,900,000 | 214,600,000 | 189,600 | 220,700,000 | 289,000,000 | 247,100,000 | 180,700,000 | 177,300,000 | 112,500,000 | 95,900,000 | 92,000,000 | 129,500,000 | 79,200,000 | 22,800,000 | 19,700,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
retained earnings | 2,281,800,000 | 2,189,600,000 | 2,112,800,000 | 1,972,800,000 | 1,808,400,000 | 1,804,200,000 | 1,762,600,000 | 2,218,500,000 | 2,187,300,000 | 2,104,400,000 | 2,054,800,000 | 1,942,700,000 | 1,858,200,000 | 1,824,900,000 | 1,777,600,000 | 1,641,600,000 | 1,630,700,000 | 1,592,800,000 | 1,543,700,000 | 1,449,100,000 | 1,388,800,000 | 1,524,800,000 | 1,446,700,000 | 1,431,300,000 | 1,374,200,000 | 1,378,200,000 | 1,356,800,000 | 1,381,400,000 | 1,297,600 | 1,255,700 | 1,212,200 | 1,192,300 | 1,142,100,000 | 1,049,400,000 | 1,036,400 | 1,048,000,000 | 983,600,000 | 949,400,000 | 911,100,000 | 857,300,000 | 838,200,000 | 806,200,000 | 794,200,000 | 775,100,000 | 757,100,000 | 716,400,000 | 683,000,000 | 625,700,000 | 563,500,000 | 558,000,000 | 532,000,000 | 494,900,000 | 497,200,000 | 1,050,100,000 | 1,010,700,000 | 980,200,000 | 950,500,000 | 918,800,000 | 886,000,000 | 856,000,000 | 824,500,000 | 813,300,000 | 769,700,000 | 724,000,000 | 683,000,000 | 644,500,000 | 611,400,000 | 574,400,000 | 538,100,000 | 510,200,000 | 478,400,000 | 454,300,000 | 425,900,000 | 395,700,000 | 388,800,000 | 373,700,000 | 359,100,000 | 359,100,000 | 340,800,000 | 340,800,000 | 231,200,000 | 585,600,000 | 579,000,000 | 537,800,000 | 487,900,000 | |||
equity attributable to equity holders of the company | 5,078,700,000 | 4,907,800,000 | 4,891,500,000 | 4,673,500,000 | 4,382,200,000 | 4,328,000,000 | 4,224,900,000 | 4,648,800,000 | 4,632,900,000 | 4,499,200,000 | 4,507,700,000 | 4,373,400,000 | 4,238,300,000 | 4,079,400,000 | 4,009,700,000 | 3,938,500,000 | 3,944,400,000 | 3,178,100,000 | 3,140,500,000 | 2,782,000,000 | 2,252,500,000 | 2,362,400,000 | 2,269,800,000 | 2,287,200,000 | 2,289,200,000 | 2,207,900,000 | 2,242,600,000 | 2,298,200,000 | 2,121,500 | 2,050,300 | 2,064,600 | 2,020,800 | 1,967,400,000 | 1,895,200,000 | 1,853,800 | 1,888,700,000 | 1,890,400,000 | 1,803,700,000 | 1,688,800,000 | 1,612,700,000 | 1,520,900,000 | 1,459,000,000 | 1,434,900,000 | 1,441,600,000 | 1,352,600,000 | 1,248,200,000 | 1,203,900,000 | 1,102,700,000 | 1,074,000,000 | 1,005,500,000 | 1,029,400,000 | 1,021,900,000 | 991,800,000 | 973,800,000 | 943,600,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
non-controlling interests | 81,300,000 | 83,300,000 | 84,500,000 | 85,400,000 | 82,000,000 | 80,700,000 | 77,700,000 | 79,500,000 | 83,000,000 | 82,400,000 | 81,200,000 | 81,400,000 | 79,200,000 | 74,700,000 | 76,900,000 | 76,000,000 | 74,200,000 | 70,300,000 | 72,300,000 | 78,900,000 | 86,800,000 | 83,500,000 | 81,500,000 | 78,900,000 | 79,600,000 | 74,700,000 | 73,000,000 | 68,400,000 | 64,200 | 61,400 | 60,700 | 60,200 | 58,100,000 | 56,300,000 | 51,700 | 51,600,000 | 55,100,000 | 57,300,000 | 51,600,000 | 51,200,000 | 45,000,000 | 44,300,000 | 40,000,000 | 40,600,000 | 37,500,000 | 33,700,000 | 31,600,000 | 31,800,000 | 29,200,000 | 21,800,000 | 21,600,000 | 20,300,000 | 19,800,000 | 19,400,000 | 18,900,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
total equity | 5,160,000,000 | 4,991,100,000 | 4,976,000,000 | 4,758,900,000 | 4,464,200,000 | 4,408,700,000 | 4,302,600,000 | 4,728,300,000 | 4,715,900,000 | 4,581,600,000 | 4,588,900,000 | 4,454,800,000 | 4,317,500,000 | 4,154,100,000 | 4,086,600,000 | 4,014,500,000 | 4,018,600,000 | 3,248,400,000 | 3,212,800,000 | 2,860,900,000 | 2,339,300,000 | 2,445,900,000 | 2,351,300,000 | 2,366,100,000 | 2,368,800,000 | 2,282,600,000 | 2,315,600,000 | 2,366,600,000 | 2,185,700 | 2,111,700 | 2,125,300 | 2,081,000 | 2,025,500,000 | 1,951,500,000 | 1,905,500 | 1,940,300,000 | 1,945,500,000 | 1,861,000,000 | 1,740,400,000 | 1,663,900,000 | 1,565,900,000 | 1,503,300,000 | 1,474,900,000 | 1,482,200,000 | 1,390,100,000 | 1,281,900,000 | 1,235,500,000 | 1,134,500,000 | 1,027,300,000 | 1,042,200,000 | 1,011,600,000 | 993,200,000 | 962,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
total liabilities and equity | 11,088,600,000 | 10,878,700,000 | 11,213,800,000 | 11,083,400,000 | 10,126,800,000 | 10,056,900,000 | 9,834,100,000 | 10,471,600,000 | 10,565,300,000 | 10,320,100,000 | 10,436,500,000 | 10,272,400,000 | 10,101,300,000 | 9,756,000,000 | 9,578,800,000 | 9,215,200,000 | 9,152,600,000 | 8,521,500,000 | 8,748,400,000 | 7,778,900,000 | 7,609,500,000 | 7,444,600,000 | 7,320,500,000 | 7,412,300,000 | 6,294,500,000 | 5,829,700,000 | 5,790,900,000 | 5,719,200,000 | 5,477,600 | 5,192,600 | 5,303,000 | 5,354,800 | 5,170,500,000 | 5,112,200,000 | 4,984,400 | 4,996,700,000 | 5,161,000,000 | 4,949,900,000 | 4,631,500,000 | 4,656,900,000 | 4,395,300,000 | 4,293,100,000 | 4,191,800,000 | 4,236,700,000 | 3,984,200,000 | 3,814,800,000 | 3,837,900,000 | 3,878,700,000 | 3,644,900,000 | 3,183,700,000 | 3,089,900,000 | 3,082,700,000 | 2,809,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
royalty obligations | 67,300,000 | 65,800,000 | 67,600,000 | 74,400,000 | 79,000,000 | 110,800,000 | 113,300,000 | 119,400,000 | 125,600,000 | 122,300,000 | 121,100,000 | 126,000,000 | 145,700,000 | 149,300,000 | 145,400,000 | 141,800,000 | 139,100,000 | 134,900,000 | 132,800,000 | 129,900,000 | 139,900,000 | 137,000,000 | 136,300,000 | 144,400,000 | 140,800,000 | 137,900 | 134,600 | 141,700 | 138,500 | 134,400,000 | 131,600,000 | 138,100 | 135,300,000 | 152,200,000 | 150,100,000 | 161,500,000 | 158,400,000 | 155,800,000 | 153,700,000 | 160,200,000 | 161,500,000 | 160,700,000 | 157,600,000 | 162,900,000 | 160,600,000 | 154,700,000 | 161,600,000 | 158,000,000 | 152,300,000 | 148,100,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
assets of discontinued operations classified as held for sale | 330,100,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
liabilities of discontinued operations classified as held for sale | 105,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
restricted funds for subscription receipts deposit | 700,400,000 | 700,100,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
liabilities for subscription receipts | 714,400,000 | 714,100,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other assets | 501,200,000 | 487,300,000 | 494,000,000 | 487,400,000 | 475,700,000 | 492,700,000 | 482,000,000 | 475,100 | 464,400 | 464,700 | 471,300 | 466,400,000 | 459,300,000 | 429,800 | 433,100,000 | 458,300,000 | 464,100,000 | 410,900,000 | 416,200,000 | 406,900,000 | 399,700,000 | 396,500,000 | 400,100,000 | 384,000,000 | 359,000,000 | 358,800,000 | 201,300,000 | 182,000,000 | 177,400,000 | 161,600,000 | 162,500,000 | 165,200,000 | 201,600,000 | 188,100,000 | 163,500,000 | 153,200,000 | 141,500,000 | 135,800,000 | 130,600,000 | 130,000,000 | 151,600,000 | 144,600,000 | 128,700,000 | 135,800,000 | 132,600,000 | 144,200,000 | 135,100,000 | 129,500,000 | 125,000,000 | 119,600,000 | 136,400,000 | 136,200,000 | 134,100,000 | 126,400,000 | 132,500,000 | 132,500,000 | 137,400,000 | 137,400,000 | 108,000,000 | 142,700,000 | 165,500,000 | 160,600,000 | 157,700,000 | |||||||||||||||||||||||||
deferred gains and other liabilities | 241,600,000 | 249,900,000 | 265,400,000 | 261,100,000 | 247,300,000 | 214,700,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
deferred revenue | 10,000,000 | 9,600,000 | 10,700,000 | 371,500,000 | 367,100 | 320,500 | 246,600 | 266,600 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
contracts in progress: assets | 401,600,000 | 369,500 | 341,300 | 382,600 | 337,500 | 311,500,000 | 302,500,000 | 327,900 | 339,100,000 | 344,200,000 | 372,600,000 | 351,400,000 | 309,800,000 | 284,500,000 | 295,000,000 | 238,500,000 | 233,900,000 | 270,600,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
contracts in progress: liabilities | 161,800,000 | 192,100 | 148,400 | 216,200 | 191,900 | 225,600,000 | 224,400,000 | 200,900 | 174,700,000 | 196,300,000 | 181,400,000 | 155,500,000 | 154,600,000 | 170,100,000 | 125,800,000 | 155,600,000 | 146,600,000 | 105,800,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
deferred gains and other non-current liabilities | 229,900,000 | 217,300 | 212,300 | 207,700 | 217,800 | 218,200,000 | 237,800,000 | 209,700 | 172,700,000 | 147,700,000 | 151,200,000 | 147,000,000 | 165,100,000 | 191,000,000 | 191,500,000 | 199,800,000 | 204,200,000 | 193,400,000 | 186,100,000 | 196,300,000 | 194,600,000 | 183,300,000 | 186,000,000 | 180,900,000 | 188,700,000 | 184,400,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
assets held for sale | 1,300,000 | 1,700,000 | 1,500 | 1,600,000 | 1,500,000 | 1,400,000 | 61,400,000 | 61,200,000 | 58,000,000 | 56,700,000 | 56,000,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
liabilities held for sale | 200,000 | 400,000 | 500 | 100,000 | 100,000 | 200,000 | 11,900,000 | 14,200,000 | 10,500,000 | 11,100,000 | 11,400,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
employee benefit obligations | 157,700 | 167,200,000 | 237,300,000 | 230,000 | 168,000,000 | 179,600,000 | 174,800,000 | 151,300,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
the accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
contracts in progress : assets | 275,400,000 | 256,400,000 | 276,900,000 | 247,300,000 | 245,800,000 | 251,600,000 | 245,400,000 | 248,200,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
contracts in progress : liabilities | 151,200,000 | 167,400,000 | 120,500,000 | 117,900,000 | 104,600,000 | 126,700,000 | 114,900,000 | 105,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
accumulated other comprehensive loss | -16,600,000 | -41,400,000 | -240,100,000 | -213,500,000 | -215,400,000 | -132,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
use of capital: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
current assets | 1,297,500,000 | 1,252,100,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
less: cash and cash equivalents | -305,000,000 | -259,300,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
current liabilities | -969,400,000 | -1,032,000,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
less: current portion of long-term debt | 157,400,000 | 238,600,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
non-cash working capital8 | 180,500,000 | 199,400,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other long-term assets | 1,027,100,000 | 963,900,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other long-term liabilities | -628,000,000 | -602,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
total capital employed | 2,068,600,000 | 2,039,900,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
source of capital: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net debt8 | 965,400,000 | 988,900,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
source of capital | 2,068,600,000 | 2,039,900,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
change in net debt | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net debt, beginning of period | 994,800,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
impact of cash movements on net debt | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
business combinations and others | -5,400,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
effect of foreign exchange rate changes on long-term debt | 14,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
increase in net debt during the period | -29,400,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net debt, end of period | 965,400,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
business acquisitions and others | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other reserves | 13,300,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
contracts in progress | 207,900,000 | 262,000,000 | 238,100,000 | 237,700,000 | 220,600,000 | 244,000,000 | 231,600,000 | 244,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
prepaid expenses | 54,500,000 | 34,400,000 | 36,300,000 | 33,600,000 | 33,700,000 | 30,800,000 | 29,800,000 | 29,800,000 | 31,300,000 | 26,100,000 | 25,400,000 | 28,300,000 | 32,700,000 | 31,500,000 | 21,800,000 | 22,500,000 | 23,500,000 | 25,200,000 | 27,200,000 | 22,000,000 | 25,200,000 | 15,600,000 | 23,200,000 | 17,700,000 | 17,700,000 | 17,800,000 | 17,800,000 | 14,300,000 | 21,300,000 | 16,700,000 | 15,400,000 | 14,400,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
future income taxes | 9,200,000 | 8,100,000 | 7,400,000 | 5,200,000 | 7,100,000 | 3,100,000 | 2,700,000 | 3,700,000 | 5,300,000 | 7,900,000 | 11,100,000 | 11,300,000 | 8,300,000 | 4,500,000 | 4,400,000 | 3,700,000 | 5,900,000 | 7,100,000 | 5,500,000 | 5,700,000 | 6,100,000 | 6,100,000 | 3,100,000 | 3,100,000 | 2,500,000 | 2,500,000 | 5,900,000 | 5,500,000 | 2,100,000 | 600,000 | 28,200,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
goodwill | 198,500,000 | 178,100,000 | 183,000,000 | 182,500,000 | 161,900,000 | 164,100,000 | 150,400,000 | 156,700,000 | 159,100,000 | 154,200,000 | 135,800,000 | 130,000,000 | 111,000,000 | 112,100,000 | 113,300,000 | 96,900,000 | 97,600,000 | 89,100,000 | 88,800,000 | 92,000,000 | 91,900,000 | 91,900,000 | 96,600,000 | 96,600,000 | 92,100,000 | 92,100,000 | 91,300,000 | 293,200,000 | 349,600,000 | 341,400,000 | 381,900,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
liabilities and shareholders’ equity | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
deposits on contracts | 173,300,000 | 176,700,000 | 194,400,000 | 212,000,000 | 199,700,000 | 233,500,000 | 224,300,000 | 203,000,000 | 203,800,000 | 228,600,000 | 199,700,000 | 197,600,000 | 209,300,000 | 209,200,000 | 183,300,000 | 205,700,000 | 184,800,000 | 173,000,000 | 177,700,000 | 160,700,000 | 146,400,000 | 140,000,000 | 142,600,000 | 102,000,000 | 102,000,000 | 93,500,000 | 93,500,000 | 81,200,000 | 80,400,000 | 92,400,000 | 102,800,000 | 133,900,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
deferred gains and other long-term liabilities | 262,600,000 | 242,500,000 | 223,900,000 | 204,800,000 | 200,500,000 | 198,000,000 | 200,900,000 | 193,000,000 | 185,600,000 | 183,900,000 | 175,500,000 | 180,100,000 | 191,500,000 | 209,500,000 | 232,000,000 | 232,700,000 | 230,500,000 | 202,300,000 | 206,600,000 | 206,500,000 | 198,400,000 | 178,200,000 | 182,700,000 | 182,700,000 | 179,800,000 | 179,800,000 | 164,500,000 | 161,300,000 | 173,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
shareholders’ equity | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
capital stock | 445,900,000 | 444,400,000 | 442,600,000 | 442,100,000 | 441,500,000 | 439,300,000 | 435,500,000 | 433,500,000 | 430,200,000 | 428,800,000 | 428,600,000 | 428,400,000 | 418,500,000 | 417,400,000 | 414,900,000 | 401,700,000 | 395,000,000 | 393,700,000 | 391,900,000 | 389,000,000 | 386,500,000 | 385,100,000 | 382,200,000 | 382,200,000 | 373,800,000 | 373,800,000 | 371,200,000 | 368,400,000 | 368,000,000 | 190,600,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
accounts receivable n ote 6) | 255,000,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
inventories n ote 7) | 229,900,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
future income taxes note 14) | 14,100,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
property, plant and equipment, net note 8) | 1,046,800,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
intangible assets n ote 9) | 62,000,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
goodwill n ote 10) | 115,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other assets n ote 11) | 138,200,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
current portion of long-term debt n ote 12) | 27,300,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
long-term debt n ote 12) | 352,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
deferred gains and other long-term liabilities n ote 13) | 184,900,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
capital stock n ote 15) | 418,900,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
contributed surplus n ote 15) | 8,300,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
long-term assets held for sale | 2,000,000 | 1,900,000 | 5,800,000 | 5,900,000 | 4,000,000 | 56,400,000 | 56,400,000 | 57,500,000 | 57,500,000 | 135,400,000 | 126,900,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cumulative translation adjustment | -86,000,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
contingencies and commitments | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
u.s. dollar | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
euro | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
british pound | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
• | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
current assets held for sale | 7,000,000 | 7,000,000 | 5,800,000 | 5,800,000 | 86,700,000 | 83,400,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
current liabilities related to assets held for sale | 9,200,000 | 9,200,000 | 7,800,000 | 7,800,000 | 53,900,000 | 55,100,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
long-term liabilities related to assets held for sale | 51,700,000 | 51,700,000 | 53,400,000 | 53,400,000 | 71,300,000 | 67,700,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
long -term assets held for sale | 5,900,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
long-term debt due within one year | 11,100,000 | 14,400,000 | 14,300,000 | 14,300,000 | 35,300,000 | 35,300,000 | 35,600,000 | 38,000,000 | 42,700,000 | 10,500,000 | 13,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
long -term debt | 264,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
long -term liabilities related to assets held for sale | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
currency translation adjustment | -121,300,000 | -117,500,000 | -85,600,000 | -85,600,000 | -66,300,000 | -49,800,000 | -52,700,000 | 700,000 | -15,500,000 | 38,400,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
restricted cash | 900,000 | 900,000 | 900,000 | 4,300,000 | 4,500,000 | 13,200,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
approved by the board: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cae second-quarter report 2005 consolidated financial statements | 13,000,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
short-term investments | 6,300,000 | 7,900,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
assets of discontinued operations | 9,400,000 | 66,600,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
liabilities and shareholders' equity | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
liabilities of discontinued operations | 1,200,000 | 18,900,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
long-term liabilities | 145,700,000 | 121,400,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
shareholders' equity | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash | 62,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
issued |
Cashflow Statements:
Quarterly
Annual
| Unit: USD | 2025-09-30 | 2025-06-30 | 2025-03-31 | 2024-12-31 | 2024-09-30 | 2024-06-30 | 2024-03-31 | 2023-12-31 | 2023-09-30 | 2023-06-30 | 2022-09-30 | 2022-06-30 | 2022-03-31 | 2021-12-31 | 2021-09-30 | 2021-06-30 | 2021-03-31 | 2020-06-30 | 2019-12-31 | 2019-09-30 | 2019-06-30 | 2018-12-31 | 2018-09-30 | 2018-06-30 | 2018-03-31 | 2017-12-31 | 2017-09-30 | 2017-06-30 | 2017-03-31 | 2016-12-31 | 2016-09-30 | 2016-06-30 | 2016-03-31 | 2015-12-31 | 2015-09-30 | 2015-06-30 | 2015-03-31 | 2014-12-31 | 2014-09-30 | 2014-06-30 | 2014-03-31 | 2013-12-31 | 2013-09-30 | 2013-06-30 | 2013-03-31 | 2012-12-31 | 2012-09-30 | 2012-06-30 | 2012-03-31 | 2011-12-31 | 2011-09-30 | 2011-06-30 | 2011-03-31 | 2010-12-31 | 2010-09-30 | 2010-06-30 | 2010-03-31 | 2009-12-31 | 2009-09-30 | 2009-06-30 | 2009-03-31 | 2008-12-31 | 2008-09-30 | 2008-06-30 | 2008-03-31 | 2007-12-31 | 2007-09-30 | 2007-06-30 | 2007-03-31 | 2006-12-31 | 2006-03-31 | 2005-12-31 | 2005-09-30 | 2005-08-12 | 2005-06-30 | 2005-03-31 | 2004-12-31 | 2004-09-30 | 2004-06-30 | 2003-06-30 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
operating activities | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net income | 76,100,000 | 60,200,000 | 138,200,000 | 171,200,000 | 54,800,000 | 50,800,000 | -484,300,000 | 59,100,000 | 61,100,000 | 67,800,000 | -110,000,000 | 99,800,000 | 75,000,000 | 63,000,000 | 79,500,000 | 63,600,000 | 71,600,000 | 59,900,000 | 47,600,000 | 53,700,000 | 46,100,000 | 38,700,000 | 43,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
adjustments for: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
depreciation and amortization | 114,000,000 | 113,700,000 | 110,500,000 | 106,300,000 | 100,100,000 | 97,800,000 | 96,200,000 | 95,200,000 | 91,200,000 | 92,200,000 | 85,600,000 | 77,700,000 | 75,400,000 | 73,800,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
share of after-tax profit of equity accounted investees | -15,900,000 | -21,600,000 | -25,100,000 | -19,200,000 | -20,000,000 | -24,000,000 | -24,600,000 | -16,700,000 | -14,300,000 | -16,600,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
deferred income taxes | 15,500,000 | 6,300,000 | 35,500,000 | 17,400,000 | -2,400,000 | -5,600,000 | -126,700,000 | -600,000 | -24,500,000 | -14,700,000 | -5,900,000 | -200,000 | 13,000,000 | 9,500,000 | 3,000,000 | 12,400,000 | -18,100,000 | -23,900,000 | 7,200,000 | -900,000 | 14,500,000 | 11,700,000 | 6,600,000 | -6,400,000 | 2,600,000 | 3,800,000 | 17,400,000 | 8,000,000 | 6,500,000 | 5,300,000 | 9,200,000 | 3,900,000 | 18,200,000 | 4,600,000 | 1,500,000 | 12,100,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
investment tax credits | -5,600,000 | -4,600,000 | -1,200,000 | -200,000 | -3,700,000 | -5,000,000 | -5,600,000 | -6,900,000 | -4,500,000 | 2,200,000 | 7,600,000 | -8,900,000 | -2,400,000 | -3,100,000 | -7,100,000 | -1,400,000 | -4,800,000 | -4,900,000 | -26,600,000 | -8,700,000 | -4,000,000 | -1,300,000 | -2,900,000 | -3,200,000 | -5,100,000 | 8,000,000 | 5,600,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
equity-settled share-based payments expense | 6,500,000 | 19,500,000 | 1,800,000 | 2,800,000 | 4,300,000 | 16,300,000 | -3,800,000 | 3,500,000 | 14,200,000 | 900,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
defined benefit pension plans | 4,900,000 | 5,000,000 | 8,800,000 | 8,600,000 | 14,100,000 | 3,100,000 | 3,800,000 | 3,400,000 | 2,500,000 | -1,400,000 | 4,900,000 | 3,500,000 | 4,700,000 | 4,300,000 | 3,000,000 | 6,400,000 | 3,000,000 | 1,600,000 | 1,300,000 | 2,100,000 | 2,600,000 | 1,100,000 | 1,600,000 | 4,600,000 | 2,100,000 | 3,000,000 | 3,900,000 | -1,100,000 | 4,300,000 | 2,400,000 | 800,000 | -2,200,000 | -6,600,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other non-current liabilities | -500,000 | -100,000 | -2,100,000 | -2,600,000 | -2,400,000 | -2,500,000 | -2,400,000 | -2,400,000 | 1,000,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
derivative financial assets and liabilities – net | 1,400,000 | 2,900,000 | -2,800,000 | -23,400,000 | -15,800,000 | 2,200,000 | 4,800,000 | 700,000 | -9,800,000 | -8,400,000 | 3,700,000 | 3,700,000 | 6,500,000 | -6,600,000 | -10,000,000 | -15,000,000 | -100,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other | -10,800,000 | 7,800,000 | -38,500,000 | 30,000,000 | -11,700,000 | -5,800,000 | -19,500,000 | 13,400,000 | -400,000 | 10,800,000 | 22,000,000 | -23,500,000 | 11,100,000 | 14,500,000 | -7,500,000 | 4,000,000 | 7,000,000 | -10,100,000 | -11,600,000 | 4,600,000 | 6,200,000 | -7,400,000 | 2,300,000 | 5,900,000 | 23,600,000 | -18,200,000 | -5,500,000 | -18,000,000 | 1,000,000 | 10,000,000 | 9,200,000 | -3,900,000 | -9,000,000 | 200,000 | 7,800,000 | -3,800,000 | 3,600,000 | 19,600,000 | 800,000 | -1,500,000 | 2,000,000 | -9,900,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
changes in non-cash working capital | 27,900,000 | -204,500,000 | 88,900,000 | 203,800,000 | 44,500,000 | -140,100,000 | 168,500,000 | 72,200,000 | 67,100,000 | -179,700,000 | 7,000,000 | 70,200,000 | -10,100,000 | -110,200,000 | 80,600,000 | 31,700,000 | -30,600,000 | -52,600,000 | -109,800,000 | 167,200,000 | 52,700,000 | -113,200,000 | 9,500,000 | -55,500,000 | -82,700,000 | 27,900,000 | -39,200,000 | 200,800,000 | 73,200,000 | 6,600,000 | 26,100,000 | 27,800,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash from operating activities | 214,000,000 | -15,300,000 | 322,700,000 | 424,600,000 | 162,100,000 | -12,900,000 | 215,200,000 | 220,800,000 | 180,200,000 | -49,300,000 | 322,100,000 | 36,700,000 | -60,000,000 | 217,600,000 | 177,100,000 | -30,600,000 | 137,800,000 | 187,600,000 | 97,100,000 | -19,200,000 | 197,500,000 | 156,100,000 | 56,500,000 | 54,200,000 | 126,300,000 | -46,400,000 | 160,600,000 | 91,500,000 | 13,700,000 | 2,800,000 | 124,300,000 | 17,000,000 | 133,000,000 | 122,100,000 | 70,400,000 | 214,800,000 | -36,400,000 | -22,400,000 | 130,900,000 | -21,000,000 | 37,100,000 | 24,000,000 | 120,400,000 | 65,400,000 | 10,800,000 | 11,000,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
investing activities | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
property, plant and equipment expenditures | -87,600,000 | -106,900,000 | -109,000,000 | -97,600,000 | -57,000,000 | -92,600,000 | -91,700,000 | -85,600,000 | -61,900,000 | -90,600,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from disposal of property, plant and equipment | 0 | 5,100,000 | 16,100,000 | 1,400,000 | 200,000 | 1,700,000 | 300,000 | 100,000 | 200,000 | 3,400,000 | 0 | 0 | 400,000 | 200,000 | 0 | 2,300,000 | 10,600,000 | 500,000 | 10,800,000 | 5,100,000 | 4,100,000 | 200,000 | 1,200,000 | 1,100,000 | 1,400,000 | 100,000 | 6,100,000 | 600,000 | 500,000 | 400,000 | 8,500,000 | 500,000 | 6,100,000 | 1,100,000 | 3,500,000 | 23,700,000 | -1,200,000 | -600,000 | -6,700,000 | 7,600,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
intangible assets expenditures | -20,000,000 | -22,400,000 | -17,600,000 | -17,300,000 | -24,400,000 | -28,600,000 | -42,100,000 | -33,500,000 | -32,500,000 | -39,800,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net (payments to) proceeds from equity accounted investees | -5,000,000 | -13,100,000 | -12,700,000 | -1,200,000 | -600,000 | -2,700,000 | -6,100,000 | -900,000 | 100,000 | -2,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
dividends received from equity accounted investees | 13,900,000 | 20,100,000 | 0 | 11,400,000 | 6,800,000 | 10,500,000 | 6,800,000 | 13,200,000 | 10,500,000 | 6,600,000 | 6,100,000 | 14,000,000 | 0 | 14,000,000 | 6,500,000 | 0 | 17,100,000 | 7,300,000 | 6,400,000 | 1,400,000 | 1,400,000 | 15,300,000 | -11,200,000 | 2,100,000 | 12,300,000 | 1,200,000 | 700,000 | 1,100,000 | 5,900,000 | 800,000 | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash from investing activities | -104,200,000 | -120,600,000 | -128,600,000 | -419,900,000 | -75,200,000 | -108,600,000 | 142,200,000 | -126,600,000 | -97,900,000 | -133,100,000 | -29,300,000 | -184,300,000 | -76,800,000 | -118,100,000 | -307,000,000 | -86,500,000 | -74,900,000 | -43,000,000 | -150,300,000 | 62,300,000 | -38,000,000 | -79,700,000 | -36,000,000 | -64,300,000 | -79,200,000 | 6,600,000 | -21,000,000 | -30,800,000 | -46,400,000 | -54,500,000 | -74,400,000 | -56,500,000 | -12,000,000 | -20,000,000 | 146,500,000 | 23,900,000 | 10,800,000 | -49,600,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
financing activities | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net proceeds from borrowing under revolving credit facilities | -87,400,000 | 157,800,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from long-term debt | 7,200,000 | 75,300,000 | 16,800,000 | 295,200,000 | 9,000,000 | 10,500,000 | 7,400,000 | 8,600,000 | 9,000,000 | 408,500,000 | 6,300,000 | 145,200,000 | 7,200,000 | 9,000,000 | 9,200,000 | 8,200,000 | 66,900,000 | 10,500,000 | 9,400,000 | 9,200,000 | 8,700,000 | 8,200,000 | 27,900,000 | 6,900,000 | 7,900,000 | 2,100,000 | -45,300,000 | 39,800,000 | -19,800,000 | 101,600,000 | 24,400,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
repayment of long-term debt | -13,000,000 | -207,600,000 | -83,500,000 | -201,500,000 | -11,200,000 | -25,100,000 | -329,300,000 | -7,600,000 | -7,000,000 | -26,500,000 | -9,600,000 | -8,700,000 | -7,700,000 | -7,400,000 | -6,100,000 | -5,700,000 | -6,700,000 | -80,300,000 | -8,000,000 | -5,500,000 | -4,600,000 | -3,900,000 | -4,500,000 | -4,300,000 | -5,100,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
repayment of lease liabilities | -17,700,000 | -15,800,000 | -17,100,000 | -15,100,000 | -13,900,000 | -13,800,000 | -12,500,000 | -12,300,000 | -29,900,000 | -14,800,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net proceeds from the issuance of common shares | 6,700,000 | 10,000,000 | 16,900,000 | 26,400,000 | 2,600,000 | 21,200,000 | 200,000 | 700,000 | 3,500,000 | 3,400,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
repurchase and cancellation of common shares | 0 | 0 | -9,600,000 | -11,700,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash from financing activities | -106,500,000 | 18,400,000 | -209,600,000 | 114,800,000 | -55,700,000 | 100,700,000 | -323,100,000 | -138,900,000 | -54,700,000 | 121,400,000 | -456,100,000 | -82,900,000 | -53,900,000 | 61,300,000 | -68,600,000 | -77,700,000 | 200,000 | -29,500,000 | -51,500,000 | -44,500,000 | -17,000,000 | -29,800,000 | -43,200,000 | 1,000,000 | -109,100,000 | -55,200,000 | 22,100,000 | -76,500,000 | 26,300,000 | 35,500,000 | -13,400,000 | 9,600,000 | -20,700,000 | 2,600,000 | 97,700,000 | 35,900,000 | 70,300,000 | -11,600,000 | -34,400,000 | -19,800,000 | 16,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
effect of foreign currency exchange differences on cash and cash equivalents | 4,200,000 | -5,000,000 | 6,700,000 | 3,300,000 | 5,300,000 | 3,900,000 | 1,300,000 | -12,300,000 | 1,100,000 | -3,800,000 | -9,400,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net increase in cash and cash equivalents | -8,800,000 | 122,800,000 | -142,600,000 | 80,700,000 | -10,200,000 | 87,900,000 | 73,500,000 | 66,600,000 | -14,200,000 | 46,000,000 | -20,600,000 | 54,700,000 | 17,500,000 | -20,800,000 | -35,500,000 | 43,600,000 | 12,800,000 | -21,300,000 | 24,000,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash and cash equivalents, beginning of period | 0 | 293,700,000 | 0 | 0 | 160,100,000 | 0 | 0 | 217,600,000 | 946,500,000 | 0 | 0 | 446,100,000 | 0 | 0 | 611,500,000 | 0 | 0 | 0 | 504,700,000 | 0 | 0 | 0 | 485,600,000 | 0 | 330,200,000 | 0 | 0 | 0 | 312,300,000 | 0 | 0 | 0 | 0 | 276,400,000 | 8,100,000 | -112,400,000 | 312,900,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash and cash equivalents, end of period | 7,500,000 | 171,200,000 | 122,800,000 | 36,500,000 | 143,200,000 | -57,000,000 | 28,700,000 | 152,800,000 | 363,300,000 | 56,000,000 | -99,500,000 | 322,000,000 | -142,600,000 | 4,200,000 | 500,100,000 | 80,700,000 | -10,200,000 | 109,100,000 | 431,900,000 | 87,900,000 | 73,500,000 | -1,700,000 | 345,000,000 | 92,600,000 | 284,400,000 | 66,600,000 | -14,200,000 | -3,000,000 | 280,800,000 | 46,000,000 | -20,600,000 | 14,600,000 | 46,200,000 | 180,900,000 | -18,000,000 | 8,100,000 | 200,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net decrease in cash and cash equivalents | -122,500,000 | -16,900,000 | 35,600,000 | -57,000,000 | 28,700,000 | -64,800,000 | -583,200,000 | 56,000,000 | -99,500,000 | -124,100,000 | -111,400,000 | -72,800,000 | -140,600,000 | -45,800,000 | -23,800,000 | -9,400,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
impairment of goodwill | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
impairment of non-financial assets – net | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
after-tax gain on disposal of discontinued operations | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
gain on remeasurement of previously held equity interest | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
business combinations, net of cash acquired | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from disposal of discontinued operations | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net payments to equity accounted investees | -14,000,000 | -3,400,000 | -14,900,000 | 500,000 | 200,000 | -7,700,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net repayment of borrowing under revolving credit facilities | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash and cash equivalents, beginning of year | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash and cash equivalents, end of year | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net proceeds from (repayment of) borrowing under revolving credit facilities | 10,700,000 | -32,600,000 | 119,600,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net proceeds from (payments to) equity accounted investees | 300,000 | 100,000 | 700,000 | -1,000,000 | 4,100,000 | 0 | 300,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
impairment (reversal) of non-financial assets – net | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
advance payments for property, plant and equipment | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net (repayment of) proceeds from borrowing under revolving credit facilities | 11,100,000 | -128,300,000 | -30,300,000 | -249,200,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
share-based payments expense | 4,600,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
acquisition of investment in equity accounted investees | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash from operating activities* | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
maintenance capital expenditures | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
change in erp and other assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from the disposal of property, plant and equipment | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
free cash flow | 25,400,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
* before changes in non-cash working capital | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
operating income | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
ebitda | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
restructuring, integration and acquisition costs | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
impairments and other gains and losses arising from | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
significant strategic transactions or specific events: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
impairment reversal of non-financial assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
following their repurposing and optimization | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cloud computing transition adjustment | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
adjusted ebitda | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net debt | 3,025,900,000 | 389,600,000 | -171,000,000 | 812,300,000 | 1,669,200,000 | 190,200,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net debt-to-ebitda | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net debt-to-adjusted ebitda | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
impairment of non-financial assets | 98,000,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
additions to property, plant and equipment | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
additions to intangible assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
use of capital: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
current assets | 2,169,100,000 | -47,500,000 | 39,500,000 | -934,500,000 | 3,091,100,000 | 1,236,100,000 | 1,252,100,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
less: cash and cash equivalents | -206,000,000 | 117,400,000 | -123,100,000 | 350,100,000 | -690,500,000 | -258,900,000 | -259,300,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
current liabilities | -2,051,000,000 | -229,500,000 | -158,400,000 | 675,100,000 | -2,378,400,000 | -855,000,000 | -1,032,000,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
less: current portion of long-term debt | 228,800,000 | 45,900,000 | -9,800,000 | -23,900,000 | 229,600,000 | 42,400,000 | 238,600,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
non-cash working capital | 140,900,000 | -113,700,000 | -251,800,000 | 66,800,000 | 251,800,000 | -74,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
property, plant and equipment | 2,170,800,000 | -2,800,000 | 20,200,000 | 135,100,000 | 1,976,800,000 | 1,180,800,000 | 1,479,100,000 | 839,300,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
intangible assets | 3,872,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other long-term assets | 1,543,600,000 | 413,900,000 | 2,900,000 | 1,430,500,000 | 3,453,600,000 | 1,421,000,000 | 963,900,000 | 329,700,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other long-term liabilities | -547,800,000 | 164,300,000 | 53,600,000 | -49,900,000 | -764,600,000 | -633,100,000 | -602,500,000 | -234,900,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
total capital employed | 7,180,000,000 | 461,700,000 | -175,100,000 | 1,582,500,000 | 4,917,600,000 | 2,133,300,000 | 2,039,900,000 | 865,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
source of capital: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
current portion of long-term debt | 228,800,000 | 45,900,000 | -9,800,000 | -23,900,000 | 229,600,000 | 42,400,000 | 238,600,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
long-term debt | 3,003,100,000 | 226,300,000 | -38,100,000 | 486,100,000 | 2,130,100,000 | 1,114,300,000 | 1,009,600,000 | 22,700,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
equity attributable to equity holders of the company | 4,079,400,000 | 71,200,000 | -5,900,000 | 766,300,000 | 3,178,100,000 | 1,203,900,000 | 1,029,400,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
non-controlling interests | 74,700,000 | 900,000 | 1,800,000 | 3,900,000 | 70,300,000 | 31,600,000 | 21,600,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
source of capital | 7,180,000,000 | 461,700,000 | -175,100,000 | 1,582,500,000 | 4,917,600,000 | 2,133,300,000 | 2,039,900,000 | 865,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net (repayment) proceeds from borrowing under revolving credit facilities | -439,000,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
dividends paid | -22,500,000 | -23,200,000 | -23,200,000 | -21,000,000 | -20,500,000 | -20,800,000 | -20,300,000 | -19,000,000 | -44,300,000 | 12,600,000 | -12,100,000 | -12,900,000 | -12,000,000 | -11,800,000 | -10,500,000 | -9,900,000 | -10,600,000 | 8,900,000 | 0 | -2,400,000 | -16,800,000 | 0 | 0 | -7,200,000 | -6,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
changes in restricted cash | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
share of after-tax loss (profit) of equity accounted investees | 7,700,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash used by operating activities | -88,400,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
issuance of common shares | 2,200,000 | 5,300,000 | 2,900,000 | 14,300,000 | 4,600,000 | 2,200,000 | 4,800,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
after tax share in profit of equity accounted investees | -11,400,000 | -10,400,000 | -8,100,000 | -12,500,000 | -14,400,000 | -14,100,000 | -12,800,000 | -10,400,000 | -8,400,000 | -11,500,000 | -7,600,000 | -13,500,000 | -9,700,000 | -8,100,000 | -11,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
share-based compensation | 2,000,000 | 9,400,000 | 1,900,000 | 400,000 | 15,200,000 | 5,900,000 | 3,300,000 | -1,300,000 | 15,500,000 | 10,400,000 | 4,900,000 | -1,600,000 | 2,900,000 | -900,000 | 1,200,000 | 3,300,000 | 700,000 | 2,300,000 | 6,200,000 | 2,400,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
addition of assets through the monetization of royalties | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net proceeds from borrowing under revolving unsecured credit facilities | -62,600,000 | 5,900,000 | 192,000,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
repurchase of common shares | -400,000 | -21,800,000 | -19,900,000 | -2,700,000 | -3,000,000 | -5,900,000 | -14,300,000 | -18,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
effect of foreign exchange rate changes on cash | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
and cash equivalents | 1,100,000 | -5,500,000 | -7,300,000 | 15,400,000 | -8,700,000 | -6,100,000 | 15,400,000 | 4,000,000 | -5,800,000 | 1,400,000 | -100,000 | -3,400,000 | 5,100,000 | -6,500,000 | -1,700,000 | -7,000,000 | 14,900,000 | -500,000 | 11,400,000 | 1,600,000 | 3,400,000 | -7,600,000 | 9,500,000 | 9,300,000 | 8,100,000 | 0 | -4,800,000 | 6,100,000 | 200,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
supplemental information: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
interest paid | 13,200,000 | 47,800,000 | 14,500,000 | 7,800,000 | 22,600,000 | 7,600,000 | 17,200,000 | 6,300,000 | 24,700,000 | 7,800,000 | 5,900,000 | 17,800,000 | 24,900,000 | 9,900,000 | 15,900,000 | 10,000,000 | 17,000,000 | 11,200,000 | 16,100,000 | 10,600,000 | 17,700,000 | 11,700,000 | 14,300,000 | 13,300,000 | 10,300,000 | 11,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
interest received | 2,800,000 | 2,700,000 | 2,300,000 | 2,600,000 | 3,800,000 | 4,100,000 | 3,400,000 | 3,700,000 | 2,400,000 | 3,400,000 | 4,800,000 | 2,900,000 | 1,600,000 | 2,600,000 | 1,400,000 | 2,400,000 | 2,400,000 | 3,500,000 | 2,800,000 | 2,300,000 | 1,700,000 | 3,500,000 | 400,000 | 2,100,000 | 400,000 | 1,800,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
income taxes paid | 7,400,000 | 7,900,000 | 10,200,000 | 6,200,000 | 5,700,000 | 11,500,000 | 5,800,000 | 8,400,000 | 15,200,000 | 7,000,000 | 4,200,000 | 3,800,000 | 11,800,000 | 5,000,000 | 2,500,000 | 7,100,000 | 15,600,000 | 3,300,000 | 6,600,000 | 8,600,000 | 7,300,000 | 4,100,000 | 3,500,000 | 2,400,000 | 7,000,000 | 14,000,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
business combinations, net of cash and cash equivalents acquired | -1,700,000 | -7,500,000 | 0 | 0 | -99,700,000 | 0 | 5,400,000 | 0 | -10,900,000 | 0 | 0 | -2,000,000 | -400,000 | -2,900,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
additions to intangibles | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
depreciation of property, plant and equipment | 33,700,000 | 32,900,000 | 30,700,000 | 30,000,000 | 31,000,000 | 28,600,000 | 31,200,000 | 27,500,000 | 33,000,000 | 30,200,000 | 32,100,000 | 30,400,000 | 28,100,000 | 28,600,000 | 27,700,000 | 26,400,000 | 25,400,000 | 26,600,000 | 23,500,000 | 24,300,000 | 23,400,000 | 22,800,000 | 21,800,000 | 55,800,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
amortization of intangible and other assets | 19,200,000 | 19,100,000 | 18,100,000 | 17,700,000 | 18,400,000 | 20,300,000 | 22,400,000 | 23,900,000 | 22,300,000 | 18,200,000 | 24,700,000 | 23,000,000 | 22,000,000 | 21,000,000 | 20,800,000 | 20,400,000 | 18,800,000 | 18,800,000 | 18,000,000 | 9,200,000 | 9,800,000 | 7,500,000 | 7,000,000 | 17,000,000 | 200,000 | 0 | 4,900,000 | -3,200,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
amortization of other non-current liabilities | -8,800,000 | -4,000,000 | -7,600,000 | -12,400,000 | -11,700,000 | -19,800,000 | -14,500,000 | -21,800,000 | -10,400,000 | -9,800,000 | -9,300,000 | -9,300,000 | -7,600,000 | -7,200,000 | -7,400,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
remeasurement of investment, net of reorganization and other costs | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net proceeds from disposal of interests in investment | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
capital expenditures for property, plant and equipment | -57,400,000 | -43,000,000 | -24,400,000 | -49,100,000 | -73,600,000 | -35,800,000 | -58,800,000 | -54,700,000 | -25,200,000 | -23,600,000 | -28,000,000 | -35,800,000 | -39,700,000 | -65,700,000 | -37,200,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from borrowing under revolving unsecured credit facilities | 112,000,000 | 0 | 10,000,000 | 161,000,000 | 163,000,000 | 245,000,000 | 98,500,000 | 166,400,000 | 133,000,000 | 146,000,000 | 135,000,000 | 121,200,000 | 122,500,000 | 167,400,000 | 194,700,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
repayment of borrowing under revolving unsecured credit facilities | 0 | -10,000,000 | -161,000,000 | -198,000,000 | -210,000,000 | -98,500,000 | -207,300,000 | -106,700,000 | -200,200,000 | -89,000,000 | -80,000,000 | -185,000,000 | -176,200,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
repayment of finance lease | -9,400,000 | -8,600,000 | -3,400,000 | -3,600,000 | -10,700,000 | -4,300,000 | -3,000,000 | -6,300,000 | -3,100,000 | -3,900,000 | -9,700,000 | -4,100,000 | -3,700,000 | -10,800,000 | -7,900,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net proceeds from disposal of interest in investment | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings from continuing operations | 103,400,000 | 119,900,000 | 67,000,000 | 65,400,000 | 69,800,000 | 69,100,000 | 48,800,000 | 69,400,000 | 75,700,000 | 45,000,000 | 66,900,000 | 52,000,000 | 41,600,000 | 43,600,000 | 27,200,000 | -2,000,000 | 47,000,000 | -2,700,000 | -300,000 | 20,800,000 | 41,000,000 | 24,300,000 | 15,100,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
gain on disposal of interest in investment | 0 | 0 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
capitalized development costs | -13,500,000 | -6,900,000 | -6,000,000 | -6,100,000 | -14,000,000 | -8,900,000 | -6,500,000 | -8,400,000 | -27,800,000 | 7,600,000 | -8,300,000 | -7,100,000 | -9,500,000 | -9,200,000 | -12,900,000 | -14,100,000 | -11,700,000 | 11,000,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
enterprise resource planning (erp) and other software | -2,100,000 | -4,300,000 | -3,400,000 | -5,000,000 | -4,000,000 | -4,100,000 | -2,500,000 | -2,500,000 | -3,600,000 | -2,500,000 | -5,500,000 | -6,700,000 | -5,000,000 | -7,200,000 | -2,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
common stock issuance | 2,900,000 | 1,400,000 | 2,000,000 | 9,400,000 | 1,400,000 | 800,000 | 3,400,000 | 7,100,000 | 800,000 | 11,600,000 | 800,000 | 5,900,000 | 600,000 | 5,400,000 | 14,000,000 | 1,500,000 | 2,400,000 | 0 | 1,300,000 | 700,000 | 1,600,000 | 900,000 | 0 | 300,000 | 1,300,000 | -800,000 | 2,100,000 | 200,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net proceeds from disposal of interests in investments | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
dividends received | 0 | 17,100,000 | 7,300,000 | 6,400,000 | 1,400,000 | 1,400,000 | 2,100,000 | 12,300,000 | 1,200,000 | 700,000 | 1,100,000 | 5,900,000 | 0 | 600,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
derivative financial assets and liabilities - net | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
the accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from partial disposal of interests in investments, net of cash | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
and cash equivalents disposed | -1,600,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash and cash equivalents, beginning of period, | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
related to discontinued operations | 0 | 0 | -7,700,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash from continuing operating activities* | 8,900,000 | 70,400,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash from continuing operating activities | -21,000,000 | 37,000,000 | 21,800,000 | 93,200,000 | 11,000,000 | -58,400,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
maintenance capital expenditures 7 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other assets | 3,800,000 | -3,200,000 | 2,300,000 | -2,500,000 | -800,000 | -2,000,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
free cash flow from continuing operations 7 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
growth capital expenditures 7 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other cash movements | 7,400,000 | 700,000 | 1,400,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
business combinations, net of cash and cash | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
equivalents acquired | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from partial disposal of interests in investments, | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net of cash and cash equivalents disposed | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net increase in cash before proceeds | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
and repayment of long-term debt | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
less: net assets held for sale | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
non-cash working capital8 | 199,400,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net assets held for sale | 5,900,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net debt 8 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from long-term debt, net of transaction costs | 8,100,000 | 6,500,000 | 8,300,000 | 9,100,000 | 13,300,000 | 6,300,000 | 15,200,000 | 13,700,000 | 12,900,000 | 11,600,000 | 160,900,000 | 9,600,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
financing cost amortization | 400,000 | 500,000 | 200,000 | 300,000 | 400,000 | 300,000 | 400,000 | 300,000 | 500,000 | 400,000 | 400,000 | 800,000 | -100,000 | 100,000 | 200,000 | 0 | 0 | 200,000 | 0 | 200,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
business combinations | -700,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
gain on partial disposal of interests in investments | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
gain on disposal of property, plant and equipment | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net change in restricted cash | 0 | 0 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
adjustments to reconcile net income to cash flows from operating activities: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net proceeds from equity accounted investees | 1,800,000 | 400,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net effect of current financial assets program | -5,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
non-cash working capital9 | 164,600,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net debt9 | 897,800,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
capital lease | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
operating leases | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
purchase obligations | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other long-term obligations | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
total | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
maintenance capital expenditures7 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from the disposal of property, plant | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
and equipment | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
free cash flow7 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
growth capital expenditures7 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
joint ventures, net of cash and cash equivalents | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
acquired | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net debt8 | 988,900,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
share-based payments | 3,500,000 | 700,000 | -5,000,000 | 5,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
joint ventures, net of cash and cash equivalents acquired | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net borrowing under revolving unsecured credit facilities | 0 | 0 | -34,800,000 | 49,000,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
joint venture, net of cash and cash equivalents acquired | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from finance lease | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
erp and other software | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
capital expenditures from property, plant and equipment | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net proceeds from current financial assets program | 800,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net earnings | 129,100,000 | 700,000 | 600,000 | 39,400,000 | 27,200,000 | -2,000,000 | 35,600,000 | -8,200,000 | 500,000 | 20,800,000 | 147,100,000 | -361,000,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
results of discontinued operations | 11,400,000 | 5,500,000 | -800,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
adjustments to reconcile earnings to cash flows from operating activities: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
future income taxes | 36,200,000 | 4,000,000 | 4,900,000 | 4,200,000 | 7,000,000 | 4,700,000 | -3,300,000 | -11,000,000 | -32,200,000 | -84,700,000 | -6,800,000 | 9,800,000 | -3,700,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
stock-based compensation plans | 14,100,000 | -2,500,000 | 0 | 5,700,000 | -6,000,000 | 6,800,000 | 800,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
employee future benefits | 1,300,000 | 400,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
amortization of other long-term liabilities | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
business acquisitions, net of cash and cash equivalents acquired | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
capital expenditures | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | -57,400,000 | -43,000,000 | -24,400,000 | -49,100,000 | -73,600,000 | -35,800,000 | -58,800,000 | -54,700,000 | -25,200,000 | -23,600,000 | 0 | -28,000,000 | -35,800,000 | -39,700,000 | -65,700,000 | -37,200,000 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | -21,300,000 | -17,900,000 | -80,700,000 | -12,300,000 | 17,500,000 | -42,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
free cash flows | 214,000,000 | -15,300,000 | 322,700,000 | 424,600,000 | 162,100,000 | -12,900,000 | 215,200,000 | 220,800,000 | 180,200,000 | -49,300,000 | 322,100,000 | 36,700,000 | -60,000,000 | 217,600,000 | 177,100,000 | -30,600,000 | 80,400,000 | 144,600,000 | 72,700,000 | -68,300,000 | 123,900,000 | 120,300,000 | -2,300,000 | -500,000 | 101,100,000 | -70,000,000 | 160,600,000 | 63,500,000 | -22,100,000 | -36,900,000 | 58,600,000 | -20,200,000 | 133,000,000 | 122,100,000 | 70,400,000 | 214,800,000 | -36,400,000 | -22,400,000 | 130,900,000 | -21,000,000 | 15,800,000 | 6,100,000 | 39,700,000 | 53,100,000 | 28,300,000 | -31,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
deferred development costs | -7,400,000 | 700,000 | 500,000 | -3,700,000 | -2,800,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from capital lease | 16,900,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
repayment of capital lease | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
effect of foreign exchange rate changes on cash and cash equivalents | 400,000 | 2,800,000 | -3,100,000 | 800,000 | -1,300,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net (decrease) increase in cash and cash equivalents | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
adjustments to reconcile earnings to cash flows from | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
operating activities: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
business acquisitions, net of cash and cash | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
and hedge accounting adjustment | 14,100,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from capital leases | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
repayments of capital lease | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
depreciation | 600,000 | 18,000,000 | 1,700,000 | -1,100,000 | 19,300,000 | -1,700,000 | 15,100,000 | -1,100,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from long-term debt, net of transaction costs and hedge accounting adjustment | 5,400,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
operating results | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
continuing operations | 45,700,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
revenue | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
backlog | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
financial position | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
total assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
total long term debt, net of cash | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
per share | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
dividends | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
shareholders’ equity | 675,300,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
employee future benefits – net | 200,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
business acquisitions, net of cash and cash equivalents | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash and cash equivalents at beginning of period | 64,100,000 | -2,200,000 | 195,200,000 | 48,000,000 | 201,000,000 | -3,100,000 | 17,700,000 | 61,500,000 | -8,500,000 | -21,300,000 | 61,900,000 | 17,100,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash and cash equivalents at end of period | 193,000,000 | -2,600,000 | 255,700,000 | 14,400,000 | -3,100,000 | 52,100,000 | 35,100,000 | -8,500,000 | 40,600,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
amortization and write down of intangible and | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
amortization and write down of intangible and other assets | 4,000,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
business acquisitions | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from long-term debt, net of transaction costs and debt basis adjustment | 145,200,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
amortization and write down of intangible and other | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
assets | 2,100,000 | 4,200,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
business acquisitions (net of cash and cash equivalents | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
acquired) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
deferred pre-operating costs | -200,000 | -400,000 | 1,500,000 | -1,700,000 | -700,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from long-term debt, net of transaction costs and | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
debt basis adjustment | -5,400,000 | 16,000,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
reimbursement of long-term debt | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
effect of foreign exchange rate changes on cash and | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash equivalents | -18,700,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
employee future benefit – net | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash from continuing operations | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash dividends | -2,500,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
free cash flow11 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
growth capital expenditures | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
effect of foreign exchange rate changes on cash and cash | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
equivalents | 12,800,000 | 1,000,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net decrease in cash before proceeds and repayment of | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
12 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
13 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
business acquisitions (net of cash and cash | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
equivalents acquired) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net increase in cash before proceeds and | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
11 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from disposal of discontinued operations (net of cash and | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash equivalents disposed) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
adjustments to reconcile earnings to | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash flows from operating activities: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
effect of foreign exchange rate changes | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
on cash and cash equivalents | 3,100,000 | -1,800,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
other capitalized costs | -4,700,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
non-recourse financing10 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
non-recourse financing | 5,100,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net decrease in cash before proceeds | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
*before changes in non-cash working capital | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
8. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
8.1 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6. consolidated cash movements and liquidity | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
consolidated cash movements | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
for the three-month period ending | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash from continuing | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
operating activities* | 43,700,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash from continuing | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
operations | 69,800,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
effect of foreign exchange rate | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
changes on cash and cash | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net increase in cash | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
before proceeds and repayment of | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
7. consolidated financial position | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
adjustments to reconcile earnings to cash flows from operating | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
activities: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
amortization of deferred financing costs | 100,000 | -1,100,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash from discontinued operating activities | 2,200,000 | 27,200,000 | -19,700,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from disposal of discontinued operations (net of cash | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
and cash equivalents disposed) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash from continuing investing activities | -18,100,000 | -18,900,000 | 150,200,000 | 23,800,000 | 13,900,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash from discontinued investing activities | -1,100,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash from continuing financing activities | -12,400,000 | -302,100,000 | -34,500,000 | 66,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash from discontinued financing activities | 800,000 | 2,500,000 | 100,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash and cash equivalents related to: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
discontinued operations | 6,400,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
business acquisition | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
7 consolidated financial position | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
use of capital | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
long-term assets held for sale | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash from continuing operating activities | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net increase in cash before proceeds and repayments of long-term debt | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
u.s. dollar | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
euro | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
british pound | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash from discontinued operating | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
activities | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
impairment of goodwill, tangible and intangible assets | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
amortization and write-down of intangible and other assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
investment tax credit | 200,000 | 2,400,000 | 9,200,000 | -15,600,000 | -4,200,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
decrease (increase) in non-cash working capital | 27,800,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from sale and leaseback of assets | 15,800,000 | 28,500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash from by continuing financing activities | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash from by financing activities | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
stock-based compensation | 200,000 | 500,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
decrease in non-cash working capital | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash (used in) provided by discontinued operating activities | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
purchase of business | 2,600,000 | -4,800,000 | -900,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
repayments of long-term debt | 8,400,000 | -51,400,000 | -451,200,000 | -12,600,000 | -122,400,000 | -2,300,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
common stock issuances | -1,700,000 | 2,100,000 | 300,000 | -100,000 | 300,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash provided by discontinued financing activities | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash provided (used in) by continuing financing activities | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash provided (used in) by financing activities | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
• | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
amortization | 16,700,000 | 60,700,000 | 2,000,000 | 500,000 | 18,800,000 | 18,200,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
increase in non-cash working capital | -9,000,000 | 19,400,000 | -28,600,000 | -73,900,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
stock based compensation | 300,000 | 300,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
purchase of businesses | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
short-term investments | -3,700,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds of long-term debt | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
capital stock issuances | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
share issue costs | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash and cash equivalents at beginning of year | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash and cash equivalents at end of year | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash (used in) discontinued investing activities | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cae second-quarter report 2005 consolidated financial statements | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
adjustments to reconcile earnings to cash flow from operating activities: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from disposal of businesses | 19,800,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from long term debt | 138,900,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
repayments of long term debt | -65,800,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net cash from discontinued activities | 3,300,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash and cash equivalents at end period | 41,100,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
proceeds from disposition of businesses | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
development costs | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net decrease in cash | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash at beginning of period | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
cash at end of period | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
(amounts in millions of | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
canadian dollars, except | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
per share amounts) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
civil simulation and training | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
military simulation and training | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
operating earnings | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings from continuing operations before interest and taxes | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
interest expense | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings from continuing operations before income taxes | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
income taxes | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
earnings and diluted earnings per share from continuing operations | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
net earnings and diluted net earnings per share | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
average number of shares outstanding |